短期(qi)市場(chang)風格的(de)變化(hua)對(dui)基金公司業(ye)績排名會產生(sheng)不小的(de)影響,但(dan)長期(qi)來看,投研實力(li)穩(wen)定的(de)基金管理人獲得了持(chi)續(xu)穩(wen)健的(de)投資回報。
海通證券發(fa)布的(de)《基(ji)(ji)金(jin)公司權(quan)益類(lei)基(ji)(ji)金(jin)絕對(dui)收益排行(xing)榜》顯示,今年(nian)(nian)上半年(nian)(nian),諾德、國開(kai)泰富(fu)、交銀施羅德三家基(ji)(ji)金(jin)公司旗(qi)下權(quan)益類(lei)基(ji)(ji)金(jin)凈值增(zeng)長率(lv)分(fen)別為2.73%、0.50%、-044%,占據前三名。排名前十的(de)基(ji)(ji)金(jin)管理人中(zhong),匯添(tian)富(fu)、交銀施羅德、融通等權(quan)益類(lei)資產規模較大,多數公司則相對(dui)偏(pian)小。
統計顯示(shi),上(shang)半年(nian)上(shang)證綜指跌(die)幅達13.9%,因此獲得正收益(yi)的基(ji)金公(gong)司非常少(shao),僅2家旗下權益(yi)類(lei)基(ji)金平(ping)均(jun)獲得正收益(yi),表現最差的虧損了(le)19.09%,顯示(shi)有基(ji)金公(gong)司未能及時調整(zheng)持(chi)倉(cang)風險暴露較大。
從最近一年(nian)(nian)的(de)(de)表(biao)現來看,市場風格變化明顯,納入(ru)統計的(de)(de)109家基(ji)(ji)金(jin)公司(si)(si)中有47家獲(huo)得正收益。東方證券資(zi)管(guan)表(biao)現突出,位居第一,長(chang)(chang)安(an)、諾(nuo)德、交銀施羅德、華泰保興、匯(hui)添(tian)富等(deng)基(ji)(ji)金(jin)公司(si)(si)也(ye)在近一年(nian)(nian)取得較好(hao)業績。拉長(chang)(chang)時間(jian)來看,投研(yan)實力強的(de)(de)公司(si)(si)獲(huo)得更加穩健的(de)(de)回報(bao)。三年(nian)(nian)期(qi)(2015年(nian)(nian)7月(yue)1日(ri)到(dao)2018年(nian)(nian)6月(yue)底)絕(jue)對收益數據顯示(shi)(shi),仍是東方證券資(zi)管(guan)排(pai)名第一,該公司(si)(si)旗下(xia)(xia)權益類基(ji)(ji)金(jin)三年(nian)(nian)期(qi)平均凈(jing)值增長(chang)(chang)率(lv)達到(dao)35.75%。圓(yuan)信永豐旗下(xia)(xia)權益類基(ji)(ji)金(jin)三年(nian)(nian)期(qi)平均收益率(lv)達到(dao)29.26%排(pai)名第二;安(an)信基(ji)(ji)金(jin)、諾(nuo)德基(ji)(ji)金(jin)、長(chang)(chang)安(an)基(ji)(ji)金(jin)排(pai)在第三至(zhi)第五位;匯(hui)豐晉(jin)信、萬(wan)家、興全、民生加銀、國泰等(deng)基(ji)(ji)金(jin)公司(si)(si)旗下(xia)(xia)權益類產品三年(nian)(nian)期(qi)絕(jue)對回報(bao)也(ye)進入(ru)前十(shi),顯示(shi)(shi)出較強的(de)(de)中期(qi)投資(zi)能力。
再(zai)進一(yi)步(bu)拉長周期來(lai)看,在2013年(nian)(nian)7月1日(ri)至2018年(nian)(nian)6月29日(ri)的五(wu)年(nian)(nian)間,股市出(chu)現一(yi)波牛市行(xing)情,隨后(hou)經歷了數次極端調整,期間一(yi)批基(ji)(ji)金公司表現出(chu)突出(chu)的長跑能力,諾德基(ji)(ji)金旗(qi)下權(quan)益(yi)(yi)類(lei)基(ji)(ji)金五(wu)年(nian)(nian)期平均收益(yi)(yi)率(lv)達(da)到了157.04%,在納入統計的68家基(ji)(ji)金中排名(ming)第(di)一(yi),興全基(ji)(ji)金和中歐基(ji)(ji)金分(fen)別以(yi)151.33%和141.76%的收益(yi)(yi)率(lv)排名(ming)第(di)二(er)和第(di)三。富(fu)國(guo)、匯添富(fu)、匯豐晉信(xin)、富(fu)安達(da)、銀河、長信(xin)、國(guo)泰(tai)等(deng)基(ji)(ji)金公司表現也較好。