中證網訊（記(ji)者(zhe) 王方圓(yuan)）記(ji)者(zhe)3月9日從工銀(yin)理財(cai)獲悉，作為首批獲批開展養老理財(cai)產品試點的機構之一，在前期(qi)試點產品運作平穩的基礎上，該(gai)公司將(jiang)于3月11日發行擴(kuo)容后(hou)首只養老理財(cai)試點產品。

　　養老理財試點擴容 工銀理財加緊籌備

　　近期(qi)，中國銀保監(jian)會發布《關(guan)于擴大(da)養老(lao)理財產品試點(dian)范(fan)圍(wei)的(de)通知》，自2022年(nian)3月1日起(qi)，養老(lao)理財產品試點(dian)范(fan)圍(wei)由“四(si)地四(si)機(ji)構”擴展為“十地十機(ji)構”。

　　對此(ci)，工銀理(li)財(cai)表示，養老理(li)財(cai)事關重(zhong)大，社會各界高度關注，未來養老財(cai)富儲備存在巨大的市場空間。此(ci)次擴(kuo)大養老理(li)財(cai)試(shi)點(dian)范圍，可以有效提(ti)升養老金融(rong)產品的供給(gei)，充分滿足更(geng)多(duo)客戶的養老資(zi)金投資(zi)需求，有助(zhu)于進一步提(ti)升試(shi)點(dian)效果。

　　作為(wei)首批(pi)獲批(pi)開(kai)展養(yang)老理財產(chan)品(pin)試(shi)點(dian)(dian)的機構(gou)之(zhi)一，工銀(yin)理財根據(ju)監管最新通(tong)知精神(shen)，積極響(xiang)應，穩健布(bu)局，擬于3月11日發(fa)行擴容后(hou)的首只養(yang)老理財試(shi)點(dian)(dian)產(chan)品(pin)。

　　試點產品運行平穩  新產品準備就緒

　　2021年12月6日，工銀(yin)理財首(shou)只養老(lao)理財產(chan)品——“頤享(xiang)安(an)泰(tai)”固定(ding)收益類(lei)封閉凈值型(xing)養老(lao)理財產(chan)品在武漢、成(cheng)都(dou)兩(liang)地(di)順利發(fa)行。至今，首(shou)只產(chan)品運(yun)(yun)行已歷經2個多月，總體(ti)來看運(yun)(yun)行情況平穩。

　　據悉，首期(qi)產(chan)(chan)(chan)品(pin)募集金額超(chao)30.88億(yi)元，累計(ji)1.39萬客戶參與購買體(ti)驗，人均購買規模22.2萬元。首期(qi)產(chan)(chan)(chan)品(pin)采用類CPPI（固定比例(li)組合動態(tai)管理）投(tou)資策略，以固收類資產(chan)(chan)(chan)預期(qi)收益(yi)作(zuo)為權(quan)益(yi)類資產(chan)(chan)(chan)配(pei)置(zhi)上限，同時(shi)根據產(chan)(chan)(chan)品(pin)凈值積(ji)累及市場情況(kuang)，合理配(pei)置(zhi)權(quan)益(yi)類資產(chan)(chan)(chan)，從(cong)技術層面對產(chan)(chan)(chan)品(pin)資金有較(jiao)好的(de)保護效果，截至目前(qian)產(chan)(chan)(chan)品(pin)運作(zuo)平穩，凈值表現穩健。

　　在前(qian)期(qi)試點(dian)產品發行與運作(zuo)取得(de)階(jie)段性成果的(de)基礎(chu)上，按照(zhao)監(jian)管最新通(tong)知(zhi)精(jing)神，工(gong)(gong)銀理財(cai)正積(ji)極推進擴容后首只養老理財(cai)產品的(de)發行相(xiang)關工(gong)(gong)作(zuo)，一(yi)方(fang)(fang)面，積(ji)極優化調整(zheng)產品要素(su)，做好(hao)發行登記等基礎(chu)準(zhun)備工(gong)(gong)作(zuo)，另一(yi)方(fang)(fang)面，積(ji)極做好(hao)內外部培訓宣(xuan)傳工(gong)(gong)作(zuo)，提升客戶對養老理財(cai)產品的(de)熟(shu)悉(xi)度(du)和(he)認可度(du)。

　　契合養老規劃 六大特征顯著

　　對于(yu)該公司(si)擴容后養老(lao)理(li)財產品(pin)的特征(zheng)，工(gong)銀理(li)財表示(shi)，公司(si)在產品(pin)設(she)計過程中(zhong)充分貼近客(ke)戶的養老(lao)需求(qiu)，抓牢穩健(jian)、普(pu)惠屬性。

　　具體來(lai)說，產品主要有以下特(te)征(zheng)：

　　一是長(chang)期(qi)(qi)投資(zi)，契合(he)養老(lao)規劃。產品期(qi)(qi)限(xian)為5年(nian)，跨周期(qi)(qi)投資(zi)安(an)排更(geng)匹(pi)配客戶中長(chang)期(qi)(qi)養老(lao)需求(qiu)，同時也特別設定了分(fen)(fen)紅條款，可滿足(zu)投資(zi)期(qi)(qi)間客戶的部分(fen)(fen)流動性需要(yao)。

　　二是(shi)風(feng)(feng)控(kong)完備，增(zeng)強風(feng)(feng)險(xian)(xian)抵(di)御。養老(lao)理財(cai)產(chan)品精(jing)心打(da)造了專門的風(feng)(feng)險(xian)(xian)管理機(ji)制(zhi)，包括(kuo)平(ping)滑基(ji)金、風(feng)(feng)險(xian)(xian)準備金、減值準備等(deng)，有助(zhu)于增(zeng)強風(feng)(feng)險(xian)(xian)抵(di)御能(neng)力，促進(jin)業(ye)務穩健運行，帶給客戶更好的投資體驗。

　　三是注(zhu)重(zhong)均衡，兼顧收益和(he)安全(quan)。養老理財(cai)產品高(gao)(gao)度重(zhong)視安全(quan)性(xing)和(he)收益性(xing)的平衡，在投資策(ce)略(lve)上以大類(lei)資產配置(zhi)理念(nian)為引領，采用(yong)類(lei)CPPI策(ce)略(lve)，優(you)選(xuan)安全(quan)等級(ji)更(geng)高(gao)(gao)的子(zi)類(lei)資產，重(zhong)點投向符(fu)合國家(jia)戰略(lve)和(he)產業(ye)政策(ce)、供(gong)給側結構性(xing)改革需(xu)求的領域，兼顧產品安全(quan)性(xing)和(he)收益性(xing)。

　　四是突出(chu)普惠，增加投(tou)資者收(shou)(shou)(shou)益(yi)。購買起(qi)點(dian)方面(mian)，養老理財產品設置為1元起(qi)購，低門檻有(you)助于覆蓋最廣(guang)泛(fan)投(tou)資人群，且不(bu)收(shou)(shou)(shou)取超額管(guan)理費，以便讓(rang)投(tou)資者享(xiang)有(you)更多投(tou)資收(shou)(shou)(shou)益(yi)，體現了充分讓(rang)利客戶(hu)的大行擔當。

　　五是(shi)充分披露，樹(shu)立長期投資(zi)理(li)念(nian)。養(yang)老(lao)理(li)財產(chan)品屬(shu)于養(yang)老(lao)金融(rong)的重要創新(xin)，在部分條款上與一般理(li)財產(chan)品有所(suo)差異。對(dui)此，本次試點工作制定了投資(zi)者教育和消費者權益保護方案，充分做好信息披露工作，利用多(duo)種形式積極提升(sheng)社會公(gong)眾對(dui)養(yang)老(lao)理(li)財產(chan)品的認知度，引導投資(zi)者合理(li)規(gui)劃，樹(shu)立長期投資(zi)合理(li)回報的投資(zi)理(li)念(nian)。

　　六是名稱(cheng)專屬(shu)，指定(ding)試(shi)點發行(xing)。試(shi)點產品(pin)由指定(ding)試(shi)點機(ji)構在特定(ding)區(qu)域內發行(xing)，只有符合相(xiang)關條件的產品(pin)才可以冠名“養老理(li)財產品(pin)”字樣(yang)，有助于客戶快速(su)區(qu)分養老理(li)財產品(pin)和一般理(li)財產品(pin)。

　　養老金融方興未艾 工(gong)銀理財(cai)蓄勢養老普惠

　　近年來，中(zhong)國(guo)加速(su)推進養老保障體(ti)制建(jian)設。養老理財試點是落(luo)實“十四五”規劃，發(fa)展多層(ceng)次養老體(ti)系，踐行共同富裕的重(zhong)要舉措。

　　工銀理財表示，公司將貫徹落實國家“十四五(wu)”規劃頂層(ceng)設計，積極挖掘養(yang)(yang)老領域的深厚潛力，通過創新開發具有養(yang)(yang)老功(gong)能(neng)的理財產品是其(qi)在養(yang)(yang)老金融領域的重要創新，助力國內多(duo)層(ceng)次養(yang)(yang)老體(ti)系建(jian)設。

　　下(xia)一(yi)步(bu)，工銀理(li)財(cai)(cai)將以養(yang)(yang)老(lao)理(li)財(cai)(cai)產(chan)品(pin)試點(dian)為契機，持續(xu)做好先行(xing)先試的(de)引領作用(yong)。一(yi)是(shi)(shi)加強存量產(chan)品(pin)的(de)投(tou)資(zi)(zi)管理(li)，發(fa)揮(hui)銀行(xing)理(li)財(cai)(cai)在(zai)投(tou)研(yan)和(he)(he)(he)獲取資(zi)(zi)產(chan)方面的(de)綜合(he)優(you)(you)勢(shi)，認(ren)真研(yan)判市(shi)場，按照既定投(tou)資(zi)(zi)方略開展投(tou)資(zi)(zi)運(yun)作，力爭帶給(gei)客戶(hu)更(geng)(geng)好的(de)投(tou)資(zi)(zi)體驗；二是(shi)(shi)根據前期(qi)試點(dian)產(chan)品(pin)發(fa)行(xing)、運(yun)作情況(kuang)，優(you)(you)化調整產(chan)品(pin)設(she)計，加快(kuai)推出更(geng)(geng)多更(geng)(geng)優(you)(you)質(zhi)的(de)養(yang)(yang)老(lao)理(li)財(cai)(cai)產(chan)品(pin)，讓養(yang)(yang)老(lao)金融惠及更(geng)(geng)廣泛的(de)群(qun)體；三是(shi)(shi)進一(yi)步(bu)加強與(yu)各(ge)級監管機構和(he)(he)(he)社(she)會各(ge)界溝通，持續(xu)開展投(tou)資(zi)(zi)者教育和(he)(he)(he)內部培訓工作，確保試點(dian)工作穩妥合(he)規(gui)。