中國經濟網北(bei)京7月2日(ri)訊 (記者 蔣檸潞) 上半(ban)年(nian)(nian)最后(hou)一個(ge)交易日(ri),通化金馬(11.880, 0.26, 2.24%)(000766.SZ)報收11.88元(yuan),漲幅2.24%,成(cheng)交額8552.23萬元(yuan),換(huan)手率(lv)1.28%。通化金馬2017年(nian)(nian)11月24日(ri)起停(ting)牌(pai),今年(nian)(nian)6月21日(ri)復牌(pai),復牌(pai)后(hou)股(gu)價迎來兩個(ge)跌停(ting),近日(ri)股(gu)價一直(zhi)震蕩。這令經歷了七個(ge)月停(ting)牌(pai)等待的股(gu)民煩悶不已。
通(tong)化(hua)金馬(ma)于5月23日推出重組計(ji)劃,公(gong)司(si)擬(ni)向(xiang)蘇州工業園區(qu)德信(xin)義利(li)投資中心(以下簡稱:德信(xin)義利(li))、圣澤洲、七煤集團(tuan)、雙(shuang)礦(kuang)集團(tuan)、雞礦(kuang)集團(tuan)、鶴礦(kuang)集團(tuan)等6個交易對(dui)方發行股份及(ji)現金收購七煤醫(yi)院(yuan)、雙(shuang)礦(kuang)醫(yi)院(yuan)、雞礦(kuang)醫(yi)院(yuan)、鶴礦(kuang)醫(yi)院(yuan)及(ji)鶴康(kang)腫瘤(liu)醫(yi)院(yuan)各84.14%股權,標(biao)的資產整體作(zuo)價21.91億(yi)元。同(tong)時,公(gong)司(si)擬(ni)募集配套資金不超(chao)過6.9億(yi)元。
通化金馬擬收購的(de)這五家醫院(yuan)(yuan)(yuan)中,2017年四家醫院(yuan)(yuan)(yuan)實現(xian)(xian)了(le)盈利(li)(li),一家醫院(yuan)(yuan)(yuan)凈(jing)(jing)利(li)(li)潤出現(xian)(xian)虧(kui)損。具體為:七煤醫院(yuan)(yuan)(yuan)去年實現(xian)(xian)凈(jing)(jing)利(li)(li)潤2396.46萬(wan)(wan)元(yuan)(yuan);雙礦(kuang)(kuang)醫院(yuan)(yuan)(yuan)實現(xian)(xian)凈(jing)(jing)利(li)(li)潤4627.27萬(wan)(wan)元(yuan)(yuan);雞礦(kuang)(kuang)醫院(yuan)(yuan)(yuan)實現(xian)(xian)凈(jing)(jing)利(li)(li)潤7221.36萬(wan)(wan)元(yuan)(yuan);鶴礦(kuang)(kuang)醫院(yuan)(yuan)(yuan)實現(xian)(xian)凈(jing)(jing)利(li)(li)潤2750.19萬(wan)(wan)元(yuan)(yuan);鶴康腫(zhong)瘤(liu)虧(kui)損276.72萬(wan)(wan)元(yuan)(yuan)。
本次交易中,德信義利將取得現金對價(jia)15億元,其執(zhi)行事務合伙人系上市公(gong)司(si)控股(gu)(gu)股(gu)(gu)東北京晉商。
德(de)信(xin)義(yi)利(li)須承擔業績(ji)補償責任,但有媒體質疑德(de)信(xin)義(yi)利(li)業績(ji)補償的(de)能力。德(de)信(xin)義(yi)利(li)2016年、2017年歸母(mu)凈利(li)潤分別為-8943.55萬(wan)元(yuan)、-2.05億元(yuan)。
在深圳證券交易所5月(yue)30日下發給通(tong)化金馬(ma)的《重組問詢函》中(zhong),要(yao)求通(tong)化金馬(ma)說明,公司與交易對方德(de)信(xin)義利(li)、圣澤洲以(yi)及德(de)信(xin)義利(li)普通(tong)合伙人北京晉(jin)商簽署的《業績(ji)補償(chang)協議》中(zhong)標的資產減值金額(e)補償(chang)主體。
那么付出15億真金(jin)白(bai)銀的通化(hua)金(jin)馬狀況(kuang)如何?2017年年報(bao)顯示,公(gong)司截止(zhi)2017年底商譽為20億元。2018年一季(ji)報(bao)顯示,通化(hua)金(jin)馬前(qian)10大(da)股(gu)東中(zhong)7家質押股(gu)票,累計質押5.65億股(gu)。
通(tong)化金馬背負20億商譽 5.6億股質押
去年年報顯(xian)示,截止2017年12月(yue)31日,通化金(jin)馬商(shang)譽(yu)的(de)賬面價值(zhi)為(wei)(wei)人民幣20.02億(yi)元(yuan)(yuan),相(xiang)應的(de)減值(zhi)準備為(wei)(wei)0元(yuan)(yuan)。其(qi)中,投資(zi)哈爾濱圣泰生物制藥(yao)有(you)限(xian)(xian)公(gong)司形成(cheng)(cheng)的(de)商(shang)譽(yu)余(yu)額為(wei)(wei)17.64億(yi)元(yuan)(yuan);投資(zi)成(cheng)(cheng)都永(yong)康(kang)制藥(yao)有(you)限(xian)(xian)公(gong)司形成(cheng)(cheng)的(de)商(shang)譽(yu)余(yu)額為(wei)(wei)2.34億(yi)元(yuan)(yuan);投資(zi)拉薩(sa)雍康(kang)藥(yao)材有(you)限(xian)(xian)公(gong)司形成(cheng)(cheng)的(de)商(shang)譽(yu)余(yu)額為(wei)(wei)415.32萬元(yuan)(yuan)。
截至2018年一季度(du)末(mo),通化(hua)金馬7家股(gu)(gu)(gu)東共質押(ya)5.65億股(gu)(gu)(gu)。其中(zhong)(zhong)(zhong),北京晉商聯盟投(tou)資(zi)管(guan)理有(you)(you)限公司(si)質押(ya)4.22億股(gu)(gu)(gu);晉商聯盟控股(gu)(gu)(gu)股(gu)(gu)(gu)份(fen)有(you)(you)限公司(si)質押(ya)4210萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu);蘇(su)州(zhou)仁和(he)匯智投(tou)資(zi)中(zhong)(zhong)(zhong)心質押(ya)3000萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu);蘇(su)州(zhou)晉商聯盟陸號(hao)投(tou)資(zi)中(zhong)(zhong)(zhong)心質押(ya)2824.57萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu);通化(hua)市永(yong)信投(tou)資(zi)有(you)(you)限責(ze)任(ren)公司(si)質押(ya)1000萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu);蘇(su)州(zhou)晉商聯盟柒號(hao)投(tou)資(zi)中(zhong)(zhong)(zhong)心質押(ya)1873萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu);天(tian)是和(he)順投(tou)資(zi)控股(gu)(gu)(gu)(北京)有(you)(you)限公司(si)質押(ya)1426.53萬(wan)(wan)(wan)(wan)股(gu)(gu)(gu)。
德信義利收(shou)15億現金 上市公司控股股東(dong)背鍋(guo)業績補償
關聯交易(yi)報告書顯示,通化金馬擬(ni)向(xiang)圣澤洲發(fa)行(xing)股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)份(fen)購買其持有(you)(you)的七煤(mei)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、雙(shuang)(shuang)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、雞礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、鶴(he)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)和鶴(he)康腫瘤(liu)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)等五家醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)各11.52%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan);擬(ni)分別(bie)向(xiang)七煤(mei)集團(tuan)、雙(shuang)(shuang)礦(kuang)(kuang)(kuang)集團(tuan)、雞礦(kuang)(kuang)(kuang)集團(tuan)發(fa)行(xing)股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)份(fen)購買其分別(bie)持有(you)(you)的七煤(mei)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)15%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan)、雙(shuang)(shuang)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan) 15%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan)、雞礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)15%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan);擬(ni)向(xiang)鶴(he)礦(kuang)(kuang)(kuang)集團(tuan)發(fa)行(xing)股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)份(fen)購買其持有(you)(you)的鶴(he)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)15%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan)和鶴(he)康腫瘤(liu)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)15%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan);擬(ni)向(xiang)德(de)信義(yi)利支付現金購買其持有(you)(you)的七煤(mei)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、雙(shuang)(shuang)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、雞礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)、鶴(he)礦(kuang)(kuang)(kuang)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)和鶴(he)康腫瘤(liu)醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)等五家醫(yi)(yi)院(yuan)(yuan)(yuan)(yuan)各57.62%股(gu)(gu)(gu)(gu)(gu)權(quan)。
本次交(jiao)(jiao)易(yi)的交(jiao)(jiao)易(yi)對方德信義利(li)的執(zhi)行事務合伙(huo)人系(xi)上市公(gong)司(si)控(kong)股(gu)股(gu)東北京(jing)晉商(shang),公(gong)司(si)本次交(jiao)(jiao)易(yi)構成關聯交(jiao)(jiao)易(yi)。
按照發行股份的(de)(de)(de)定(ding)價(jia)12.24元/股計(ji)算,上(shang)市(shi)公(gong)司購(gou)買標的(de)(de)(de)資(zi)產需發行股份總數(shu)為5641.29萬股。本次(ci)交(jiao)易成(cheng)功實施后,德(de)信義(yi)(yi)利將取得現金對價(jia)15億元。根(gen)據《業績補償協議》的(de)(de)(de)約定(ding),德(de)信義(yi)(yi)利承擔的(de)(de)(de)業績補償與資(zi)產減值補償合計(ji)不應超(chao)過其在本次(ci)股權轉讓中(zhong)獲得的(de)(de)(de)轉讓對價(jia)總額,即15億元。本次(ci)交(jiao)易成(cheng)功實施后,德(de)信義(yi)(yi)利取得的(de)(de)(de)現金對價(jia)15億元將用于(yu)中(zhong)間級(ji)(ji)和優先級(ji)(ji)合伙(huo)人的(de)(de)(de)退出。
業績承諾方承諾,標的(de)公司于2018年度、2019年度和2020年度合計實現的(de)凈利(li)潤分(fen)別不低于1.71億(yi)元(yuan)、1.85億(yi)元(yuan)和2.11億(yi)元(yuan)。
北京晉商承諾,若德(de)信義(yi)(yi)利無(wu)法承擔本協議項下的補償(chang)義(yi)(yi)務支(zhi)付補償(chang)款的,北京晉商將就其無(wu)法支(zhi)付的補償(chang)款承擔 100%的補償(chang)責任(ren)。
數據顯示(shi),德信(xin)義(yi)利近(jin)兩年來凈利潤虧損。2016年、2017年德信(xin)義(yi)利實(shi)現(xian)營業收入分(fen)別為無(wu)、402.39萬(wan)(wan)元(yuan);實(shi)現(xian)歸屬(shu)于母公司所(suo)有者的凈利潤分(fen)別為-8943.55萬(wan)(wan)元(yuan)、-2.05億元(yuan)。
中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)聲明(ming):凡(fan)本(ben)(ben)(ben)網(wang)(wang)注明(ming)“來源(yuan):中(zhong)(zhong)(zhong)國(guo)證(zheng)券(quan)報(bao)·中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)”的所(suo)有作(zuo)品,版權(quan)(quan)均屬于(yu)中(zhong)(zhong)(zhong)國(guo)證(zheng)券(quan)報(bao)、中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)。中(zhong)(zhong)(zhong)國(guo)證(zheng)券(quan)報(bao)·中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)與(yu)作(zuo)品作(zuo)者聯(lian)合聲明(ming),任何組織未經(jing)中(zhong)(zhong)(zhong)國(guo)證(zheng)券(quan)報(bao)、中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)以及作(zuo)者書面授權(quan)(quan)不(bu)得轉載、摘(zhai)編或利用其(qi)它方式使用上述作(zuo)品。凡(fan)本(ben)(ben)(ben)網(wang)(wang)注明(ming)來源(yuan)非(fei)中(zhong)(zhong)(zhong)國(guo)證(zheng)券(quan)報(bao)·中(zhong)(zhong)(zhong)證(zheng)網(wang)(wang)的作(zuo)品,均轉載自其(qi)它媒體(ti),轉載目的在于(yu)更好服務讀者、傳遞信息(xi)之需,并不(bu)代表本(ben)(ben)(ben)網(wang)(wang)贊同其(qi)觀點,本(ben)(ben)(ben)網(wang)(wang)亦不(bu)對其(qi)真實(shi)性負(fu)責,持(chi)異(yi)議者應與(yu)原(yuan)出(chu)處單位主張權(quan)(quan)利。
特別鏈接:政府部門交易機構證券期貨四所兩司新聞發布平臺友情鏈接版權聲明
關于報社關于本站廣告發布免責條款
中國證券報社版權所有,未經書面授權不得復制或建立鏡像 經營許可證編號:京B2-20180749 京公網安備0-1
Copyright 2001-2018 China Securities Journal. All Rights Reserved
中國證券報社版權所(suo)有,未(wei)經(jing)書面(mian)授權不得(de)復制或(huo)建立(li)鏡像
經營許可證編(bian)號:京(jing)B2-20180749 京(jing)公網安備0-1
Copyright 2001-2018 China Securities Journal. All Rights Reserved