中證(zheng)網訊（記者 昝秀麗）證(zheng)監會11月18日消息，證(zheng)監會就《關于深(shen)化公司(si)債(zhai)(zhai)券注(zhu)冊制(zhi)改(gai)革的指(zhi)導(dao)意見(jian)(jian)》（以下簡稱(cheng)《指(zhi)導(dao)意見(jian)(jian)》）公開征求意見(jian)(jian)。《指(zhi)導(dao)意見(jian)(jian)》提出了(le)優化公司(si)債(zhai)(zhai)券審核(he)注(zhu)冊機(ji)制(zhi)，壓實發行(xing)人和中介(jie)機(ji)構責任，強化存續期管理(li)，依(yi)法(fa)打(da)擊(ji)債(zhai)(zhai)券違法(fa)違規行(xing)為等4個方面12條(tiao)措施。

　　《指導(dao)(dao)意見》堅持制(zhi)度化(hua)規范(fan)化(hua)透明化(hua)導(dao)(dao)向，著眼于完善注(zhu)冊制(zhi)全(quan)流程(cheng)基礎制(zhi)度安(an)排。包括(kuo)：優(you)化(hua)債券(quan)發行審(shen)核(he)注(zhu)冊機制(zhi)，完善注(zhu)冊會(hui)(hui)、審(shen)核(he)會(hui)(hui)等決策制(zhi)度機制(zhi)，實(shi)現(xian)審(shen)核(he)標準(zhun)、審(shen)核(he)重點和(he)審(shen)核(he)流程(cheng)的公開透明等。

　　其(qi)中，在優化公司債券(quan)審(shen)核(he)注冊體(ti)系(xi)方面，一(yi)是(shi)(shi)強化以償債能力為重點的信息披露要求，信息披露應當(dang)真實、準(zhun)確(que)、完(wan)整，突出重要性、強化針(zhen)對性。二(er)是(shi)(shi)建立(li)(li)分工明確(que)、高效(xiao)銜接(jie)的審(shen)核(he)注冊流(liu)程，交(jiao)易(yi)所承(cheng)擔公開發(fa)行(xing)公司債券(quan)審(shen)核(he)主體(ti)責任，證監(jian)會根據交(jiao)易(yi)所審(shen)核(he)意見履行(xing)注冊程序，并重點關注“六(liu)個重大(da)”情形。三(san)是(shi)(shi)完(wan)善全(quan)(quan)鏈(lian)條監(jian)管(guan)(guan)制(zhi)度安排，強化“受理即納入監(jian)管(guan)(guan)”要求，健全(quan)(quan)與注冊制(zhi)相適應的事(shi)中事(shi)后持續監(jian)管(guan)(guan)機(ji)制(zhi)，進一(yi)步提高監(jian)管(guan)(guan)效(xiao)能。四是(shi)(shi)加強對交(jiao)易(yi)所發(fa)行(xing)審(shen)核(he)工作(zuo)的監(jian)督(du)檢查和指導，督(du)促交(jiao)易(yi)所建立(li)(li)健全(quan)(quan)質(zhi)量(liang)控制(zhi)體(ti)系(xi)和廉政(zheng)監(jian)督(du)機(ji)制(zhi)。

　　壓實(shi)發(fa)行(xing)(xing)人和中(zhong)(zhong)介(jie)(jie)(jie)機(ji)構(gou)責(ze)任方面，一是(shi)(shi)發(fa)行(xing)(xing)人應當嚴(yan)格(ge)履(lv)行(xing)(xing)本(ben)息(xi)償付(fu)義務，做(zuo)好融資(zi)(zi)(zi)(zi)統(tong)籌(chou)規劃，防(fang)范高杠桿(gan)過度(du)融資(zi)(zi)(zi)(zi)。二是(shi)(shi)發(fa)行(xing)(xing)人應當加強(qiang)募(mu)集資(zi)(zi)(zi)(zi)金管(guan)理，規范募(mu)集資(zi)(zi)(zi)(zi)金使用(yong)，嚴(yan)禁(jin)挪(nuo)用(yong)募(mu)集資(zi)(zi)(zi)(zi)金等行(xing)(xing)為。三是(shi)(shi)按照扶優(you)限劣原則，進一步提高優(you)質(zhi)企(qi)業(ye)(ye)(ye)融資(zi)(zi)(zi)(zi)便(bian)利性，對弱(ruo)資(zi)(zi)(zi)(zi)質(zhi)企(qi)業(ye)(ye)(ye)加強(qiang)把關，積極服(fu)務國家(jia)重大戰(zhan)略和實(shi)體(ti)經(jing)濟重點領(ling)域(yu)。四(si)是(shi)(shi)壓實(shi)中(zhong)(zhong)介(jie)(jie)(jie)機(ji)構(gou)“看門人”責(ze)任，督促中(zhong)(zhong)介(jie)(jie)(jie)機(ji)構(gou)健全(quan)公(gong)司債(zhai)券業(ye)(ye)(ye)務質(zhi)量和執(zhi)業(ye)(ye)(ye)風險控制機(ji)制，完善中(zhong)(zhong)介(jie)(jie)(jie)機(ji)構(gou)執(zhi)業(ye)(ye)(ye)能力評價體(ti)系，強(qiang)化(hua)評價結果運用(yong)。

　　強(qiang)化(hua)公司(si)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)(quan)存(cun)續期(qi)管理(li)方(fang)面，一是(shi)完(wan)善公司(si)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)(quan)日常監(jian)管體系(xi)，充分發(fa)揮派出機構和(he)證券(quan)(quan)(quan)自(zi)律組(zu)織監(jian)管作用，有針(zhen)對性地開展對發(fa)行(xing)(xing)人(ren)(ren)和(he)中介機構的現(xian)場(chang)檢查(cha)，并督促(cu)發(fa)行(xing)(xing)人(ren)(ren)和(he)受托管理(li)人(ren)(ren)嚴(yan)格(ge)履行(xing)(xing)風險監(jian)測、報(bao)告(gao)、處置義務(wu)(wu)。二(er)是(shi)持續完(wan)善市場(chang)化(hua)、法治化(hua)、多(duo)元化(hua)的債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)(quan)違(wei)約(yue)風險化(hua)解機制(zhi)，健(jian)全債(zhai)(zhai)務(wu)(wu)管理(li)工具(ju)相關制(zhi)度安排，鼓勵通過多(duo)種(zhong)方(fang)式推(tui)動違(wei)約(yue)債(zhai)(zhai)券(quan)(quan)(quan)有效(xiao)出清。

　　依法(fa)打擊債(zhai)(zhai)(zhai)券違法(fa)違規行(xing)(xing)為(wei)方面，一(yi)是加(jia)大對債(zhai)(zhai)(zhai)券嚴重違法(fa)違規行(xing)(xing)為(wei)的查(cha)處力(li)度，落實(shi)中辦、國辦《關于依法(fa)從嚴打擊證券違法(fa)活動(dong)的意見》精神，構建行(xing)(xing)政、民事、刑(xing)事立體(ti)(ti)(ti)化追責體(ti)(ti)(ti)系(xi)，推動(dong)對債(zhai)(zhai)(zhai)券違法(fa)違規主體(ti)(ti)(ti)依法(fa)進行(xing)(xing)民事和刑(xing)事追責，形成司法(fa)震(zhen)懾(she)。二是健全適(shi)應不同債(zhai)(zhai)(zhai)券類型和風險特征的投(tou)資(zi)者適(shi)當性管(guan)理制(zhi)度，加(jia)強(qiang)投(tou)資(zi)者教育服務，完善公司債(zhai)(zhai)(zhai)券受托管(guan)理、持有(you)人會議等投(tou)資(zi)者保(bao)護機(ji)制(zhi)。