非法證券(quan)活動如同(tong)一顆“毒瘤”，嚴重侵害投資(zi)者(zhe)利益、擾亂(luan)資(zi)本(ben)市(shi)場秩序(xu)。

　　近(jin)年(nian)來，不法(fa)(fa)分子通過股市(shi)黑(hei)嘴(zui)、假(jia)冒(mao)(mao)App（網站）、場外配資、非法(fa)(fa)薦股、假(jia)冒(mao)(mao)仿冒(mao)(mao)券商等(deng)各種“陷阱”和“套(tao)路(lu)”誘(you)騙投(tou)(tou)資者。據不完全統計，僅2024年(nian)以來，券商已(yi)發布116條非法(fa)(fa)證(zheng)券活動(dong)風險(xian)提示。在日常處理投(tou)(tou)資者投(tou)(tou)訴(su)時，有券商發現，很大(da)比例的(de)投(tou)(tou)訴(su)緣于非法(fa)(fa)證(zheng)券活動(dong)對投(tou)(tou)資者權益的(de)侵害以及部分投(tou)(tou)資者對業(ye)務(wu)規則的(de)誤解。

　　為了防(fang)范非(fei)法(fa)(fa)(fa)證(zheng)券活(huo)動(dong)(dong)，各(ge)方均(jun)在(zai)積極采取相應措施，持續加強對投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)的教育(yu)力度。中國證(zheng)監會黨委書(shu)記、主席吳清在(zai)2024年“5·15全國投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)保(bao)護宣傳(chuan)(chuan)日”活(huo)動(dong)(dong)上致辭時(shi)表(biao)示(shi)：“我們(men)將動(dong)(dong)員各(ge)方力量，更有針(zhen)對性地加強投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)教育(yu)，幫助投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)增(zeng)強風險意識(shi)，遠離非(fei)法(fa)(fa)(fa)金融活(huo)動(dong)(dong)，更好(hao)維護自身合(he)法(fa)(fa)(fa)權益。”5月(yue)15日，上海(hai)證(zheng)監局聯合(he)上海(hai)市委網(wang)信辦等部門開(kai)(kai)展“清朗浦江·e企共治”打擊網(wang)上非(fei)法(fa)(fa)(fa)證(zheng)券期貨行為專項行動(dong)(dong)。同(tong)時(shi)，為有效保(bao)護投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)特別是中小(xiao)投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)合(he)法(fa)(fa)(fa)權益，中證(zheng)協(xie)于5月(yue)15日至6月(yue)15日組織開(kai)(kai)展防(fang)范非(fei)法(fa)(fa)(fa)證(zheng)券宣傳(chuan)(chuan)月(yue)活(huo)動(dong)(dong)，主題(ti)為“抵制非(fei)法(fa)(fa)(fa)證(zheng)券期貨基(ji)金活(huo)動(dong)(dong)，保(bao)護投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)合(he)法(fa)(fa)(fa)權益”。

　　然(ran)而，非(fei)法(fa)證(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動(dong)(dong)隱蔽(bi)性、復雜性極(ji)強，形式持續翻新升級(ji)，在追(zhui)查和打擊上存在一(yi)定的(de)困難，面對“花樣繁多(duo)”的(de)投資(zi)(zi)陷阱，投資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)很容易“踩坑”。防(fang)范、打擊非(fei)法(fa)證(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動(dong)(dong)面臨不小(xiao)的(de)壓(ya)力和挑戰。筆者(zhe)(zhe)認為，作為連(lian)接投資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)與資(zi)(zi)本市場的(de)橋(qiao)梁(liang)，券(quan)(quan)(quan)商在防(fang)范非(fei)法(fa)證(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動(dong)(dong)、切實(shi)維護(hu)投資(zi)(zi)者(zhe)(zhe)利益方面肩(jian)負(fu)著(zhu)重任。當前，券(quan)(quan)(quan)商線(xian)下營業(ye)部超(chao)10000家，線(xian)上App月(yue)活(huo)躍(yue)用戶數(shu)合計近1.5億人，證(zheng)券(quan)(quan)(quan)行業(ye)從(cong)業(ye)人員數(shu)量(liang)超(chao)35萬人，龐大(da)的(de)線(xian)下網點、客戶數(shu)量(liang)以及從(cong)業(ye)人員分布，也使得券(quan)(quan)(quan)商開(kai)展相關工作具有天然(ran)優勢。

　　首先，券(quan)商需要公開、透明地展示業(ye)(ye)務(wu)資(zi)質，在展業(ye)(ye)過程中(zhong)積極履行投(tou)資(zi)者教(jiao)育(yu)責任，將投(tou)資(zi)者教(jiao)育(yu)納入各項業(ye)(ye)務(wu)環節。同時，券(quan)商還需提升(sheng)自身的(de)風險(xian)防(fang)范能(neng)力，加(jia)強內部管理，確保業(ye)(ye)務(wu)操(cao)作的(de)合規(gui)性，從業(ye)(ye)人員需通過定期培(pei)訓(xun)及(ji)時提高識別和防(fang)范非法證券(quan)活動的(de)能(neng)力，加(jia)強日常(chang)與投(tou)資(zi)者的(de)溝(gou)通，提升(sheng)投(tou)資(zi)者教(jiao)育(yu)的(de)針(zhen)對性、實效性。

　　其次，在數字(zi)化轉型的(de)(de)趨勢(shi)下，券(quan)(quan)(quan)商需要(yao)持續加大科技(ji)投(tou)入(ru)，提(ti)升(sheng)投(tou)資(zi)者教育效能，提(ti)高對非(fei)法(fa)證(zheng)(zheng)(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動的(de)(de)系統識別及防范能力。通(tong)過(guo)數據分析，及時(shi)發現(xian)并預(yu)警潛在的(de)(de)非(fei)法(fa)證(zheng)(zheng)(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動，探(tan)索自動推送(song)警示提(ti)醒信息等模式。積極(ji)拓寬傳(chuan)播渠道，全方位、多角度(du)對非(fei)法(fa)證(zheng)(zheng)(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動進行宣傳(chuan)、普(pu)及和(he)警示，對各(ge)類(lei)新型非(fei)法(fa)證(zheng)(zheng)(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動進行及時(shi)“彈窗”，提(ti)高投(tou)資(zi)者對非(fei)法(fa)證(zheng)(zheng)(zheng)券(quan)(quan)(quan)活(huo)動的(de)(de)認識和(he)警惕性。

　　最后(hou)，對于(yu)投資者自身而(er)言，需要提高風險意識和防騙能力，抵制(zhi)高額回報的誘(you)惑(huo)，守好“錢袋子”，謹記(ji)“查清資質是(shi)關(guan)鍵”。例如，投資者可通過中證協(xie)官方網站(zhan)打(da)(da)(da)擊非法證券活動專欄，查閱“非法仿冒機構(gou)信(xin)息(xi)公示”“打(da)(da)(da)非動態”“合(he)法機構(gou)名錄”“證券公司網站(zhan)”“打(da)(da)(da)非典型案例”等(deng)。

　　防范(fan)非法證券活(huo)動、保護(hu)投(tou)資者(zhe)合法權益、加強投(tou)資者(zhe)教(jiao)育是(shi)一(yi)項長期(qi)性、持續性、系統性的工作(zuo)。券商應當久久為功，多(duo)形式、多(duo)渠道開展(zhan)投(tou)資者(zhe)保護(hu)工作(zuo)，創新(xin)投(tou)教(jiao)形式，幫投(tou)資者(zhe)遠離“陷阱”。