金(jin)融(rong)(rong)是“國(guo)之(zhi)大者”，資(zi)本市場是我國(guo)金(jin)融(rong)(rong)體系(xi)的重要組成部分。中(zhong)央金(jin)融(rong)(rong)工(gong)作(zuo)會議提出“加快建設金(jin)融(rong)(rong)強國(guo)”的目標，強調推動(dong)我國(guo)金(jin)融(rong)(rong)高質量發展。新“國(guo)九條(tiao)”提出，打(da)造(zao)安全(quan)、規范(fan)、透明、開放(fang)、有活力、有韌(ren)性的資(zi)本市場，實現資(zi)本市場高質量發展。

　　證券(quan)行業如何貫徹落實黨(dang)中(zhong)(zhong)央、國務院的(de)決策(ce)部署，更好助力資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)高(gao)質(zhi)量發(fa)展？中(zhong)(zhong)泰證券(quan)董事(shi)長王洪在接(jie)受上(shang)海證券(quan)報記(ji)者(zhe)專訪時表示(shi)，證券(quan)公司(si)作為資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)核心中(zhong)(zhong)介，要切實扛牢(lao)主體責任(ren)，有(you)(you)效(xiao)保護投資(zi)者(zhe)權益，把(ba)好資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)“入口關”，提高(gao)合規(gui)風(feng)控水平，當好資(zi)本(ben)市(shi)場(chang)高(gao)質(zhi)量發(fa)展的(de)有(you)(you)力推動者(zhe)。

　　呵護市場之本：加強中小投資者保護力度

　　從(cong)國(guo)務院下(xia)發(fa)68號文件(jian)提出(chu)(chu)“保(bao)護(hu)廣(guang)大投資(zi)(zi)(zi)(zi)者的利益(yi)”，到(dao)新(xin)證券法設(she)立“投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)護(hu)”專章(zhang)，再(zai)到(dao)新(xin)“國(guo)九條”把保(bao)護(hu)投資(zi)(zi)(zi)(zi)者放在了更為突出(chu)(chu)的位(wei)置。30余年的時間(jian)，投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)護(hu)工作從(cong)短短10個(ge)字擴(kuo)充到(dao)一(yi)系列(lie)具體要求，從(cong)“粗放管理”漸至“精耕(geng)細作”。

　　在王洪看來，投資(zi)者保(bao)護(hu)工(gong)作(zuo)已取得(de)長(chang)足進步，但(dan)針(zhen)對中小投資(zi)者的權(quan)(quan)益(yi)保(bao)護(hu)仍存(cun)在不足：一方面部(bu)分市場服務機構落實投資(zi)者保(bao)護(hu)責任不到位，執行投資(zi)者適當(dang)性管理制度不嚴格，侵(qin)害了中小投資(zi)者的合法權(quan)(quan)益(yi)；另一方面部(bu)分中小投資(zi)者自我保(bao)護(hu)意識不強，“買(mai)者自負，風險自擔”的理念還沒有(you)深(shen)植于心(xin)，投資(zi)文化(hua)自覺尚未形成。

　　為此(ci)，王洪建議：一是積(ji)極落(luo)實投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)(bao)護(hu)(hu)監(jian)管政(zheng)策，自(zi)覺(jue)把提升投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)(bao)護(hu)(hu)服務質效放到金融高質量發展中思(si)考(kao)定位，陪伴和引導投資(zi)(zi)(zi)(zi)者踐行(xing)長期(qi)價(jia)值(zhi)投資(zi)(zi)(zi)(zi)理念；二是強化投資(zi)(zi)(zi)(zi)者教育(yu)管理，嚴格落(luo)實客(ke)戶(hu)服務和管理、投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)(bao)護(hu)(hu)的基本(ben)職責(ze)，強化投資(zi)(zi)(zi)(zi)者適當性(xing)管理，建立(li)健(jian)全投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)(bao)護(hu)(hu)獎懲(cheng)機制(zhi)，主動履行(xing)投教義務，加強客(ke)戶(hu)分類服務能(neng)力；三是構建投資(zi)(zi)(zi)(zi)者保(bao)(bao)護(hu)(hu)大格局，通過有關(guan)方面(mian)的共同參與和支持，逐步形成“法律保(bao)(bao)護(hu)(hu)、監(jian)管保(bao)(bao)護(hu)(hu)、自(zi)律保(bao)(bao)護(hu)(hu)、市場保(bao)(bao)護(hu)(hu)、自(zi)我保(bao)(bao)護(hu)(hu)”的局面(mian)。

　　履行“看門人”職責：提升上市公司質量

　　上市公(gong)(gong)司(si)是(shi)(shi)市場(chang)之基，是(shi)(shi)資(zi)本市場(chang)發展的(de)(de)源頭活水。上市公(gong)(gong)司(si)監(jian)管制(zhi)度的(de)(de)不(bu)斷完善，既是(shi)(shi)提升上市公(gong)(gong)司(si)質量(liang)的(de)(de)關鍵，也(ye)將為(wei)資(zi)本市場(chang)的(de)(de)穩(wen)定(ding)健康發展提供(gong)堅(jian)實的(de)(de)基礎(chu)。

　　王洪(hong)表示(shi)，提升(sheng)上市公(gong)司質量需要證(zheng)券(quan)公(gong)司等市場參(can)與(yu)者歸位盡責，強化證(zheng)券(quan)行業服(fu)務實體經濟的職責使命(ming)，真正(zheng)做(zuo)好資本市場“看門人”。

　　具(ju)體(ti)而言，首(shou)先，要加(jia)(jia)快培(pei)育(yu)新(xin)質生產(chan)力(li)。上市公司(si)是(shi)新(xin)時代(dai)先進(jin)生產(chan)力(li)的(de)(de)代(dai)表，是(shi)加(jia)(jia)快培(pei)育(yu)新(xin)質生產(chan)力(li)的(de)(de)核(he)心(xin)載體(ti)。證(zheng)券公司(si)要充分發(fa)揮價值發(fa)現功能，進(jin)一步(bu)加(jia)(jia)強對創新(xin)型、科技型企業的(de)(de)篩(shai)選和培(pei)育(yu)，把好(hao)資本(ben)市場入口(kou)關。

　　其次，要高質量履行持(chi)續督(du)導職責。“企(qi)業登陸資本市(shi)場不應(ying)(ying)是證(zheng)券(quan)公(gong)司(si)服務企(qi)業發(fa)展(zhan)的(de)終點。”王洪認為，證(zheng)券(quan)公(gong)司(si)應(ying)(ying)持(chi)續承擔好資本市(shi)場“看門人”責任和上市(shi)公(gong)司(si)持(chi)續督(du)導職責，加(jia)強(qiang)上市(shi)公(gong)司(si)在信息披露、規范(fan)經(jing)營等方面的(de)監督(du)和評估。

　　最后，要發(fa)展壯大(da)“耐(nai)心資(zi)(zi)(zi)本”。在(zai)王洪(hong)看來，證(zheng)券(quan)公司要積極(ji)服務長期資(zi)(zi)(zi)本、耐(nai)心資(zi)(zi)(zi)本、戰略資(zi)(zi)(zi)本，助力(li)形成關注潛力(li)企業與上市公司長期發(fa)展的價值投資(zi)(zi)(zi)導(dao)向，整合(he)各方(fang)資(zi)(zi)(zi)源提供資(zi)(zi)(zi)金和(he)管理經驗(yan)，推動上市公司發(fa)展質(zhi)量和(he)市場(chang)價值持續提升。

　　落實監管要求：著力提高合規風控水平

　　王洪認為(wei)，金融安(an)全(quan)是經濟平穩健康發展的重要基(ji)礎(chu)，而(er)合規(gui)建設是保障金融安(an)全(quan)、防范金融風險、維護市場(chang)秩序的重要環節。“證(zheng)券公司應牢牢守住合法(fa)合規(gui)底(di)線(xian)，持續(xu)提(ti)升合規(gui)管(guan)理效能(neng)。”

　　“嚴(yan)監嚴(yan)管(guan)”導向下，證券(quan)公司面臨的(de)合(he)(he)規考(kao)驗日益嚴(yan)峻。王洪表示，證券(quan)公司應牢固樹立底線思維，進(jin)一步(bu)完善(shan)合(he)(he)規風控機制，強化重點業務合(he)(he)規管(guan)理，對風險易發環節、監管(guan)處罰多發領域，定(ding)期高頻進(jin)行風險排查，防范重大合(he)(he)規風險。

　　強化合(he)(he)規專(zhuan)業(ye)能力(li)(li)建設(she)已在證(zheng)券(quan)行(xing)業(ye)蔚然(ran)成(cheng)風。對(dui)此，王洪(hong)稱，證(zheng)券(quan)公(gong)司要進一步(bu)壓(ya)實(shi)合(he)(he)規管理(li)責任，結合(he)(he)各業(ye)務條線特(te)點，加強合(he)(he)規隊伍建設(she)，進一步(bu)細化合(he)(he)規考核(he)指標(biao)體系，強化合(he)(he)規考核(he)的約束力(li)(li)，完善考核(he)問責機制，全(quan)面提升合(he)(he)規管理(li)人(ren)員履職能力(li)(li)。

　　此外，提高合規(gui)風(feng)險識別(bie)效率是(shi)證券公(gong)司(si)(si)持續(xu)提升合規(gui)管理(li)效能(neng)的關鍵。在(zai)王洪看(kan)來，證券公(gong)司(si)(si)可以通(tong)過運用大數(shu)據、云計算、大模型(xing)等變革(ge)型(xing)信(xin)息技術，加強(qiang)合規(gui)跟蹤能(neng)力、風(feng)險識別(bie)能(neng)力，實現對風(feng)險的早識別(bie)、早預警、早暴露(lu)、早處置。“數(shu)字化時代，證券公(gong)司(si)(si)要與(yu)時俱進，積(ji)極應用金(jin)融科技，持續(xu)推動數(shu)字化轉型(xing)。”