7月17日(ri)，《證券(quan)日(ri)報(bao)》記者從業(ye)內獲悉，為(wei)落(luo)實新“國九條”、資(zi)本市場“1+N”政策體(ti)系以(yi)(yi)及證監會《關于加(jia)強證券(quan)公(gong)司(si)和(he)公(gong)募基金(jin)監管(guan)加(jia)快推進(jin)(jin)建設(she)一(yi)流投資(zi)銀行和(he)投資(zi)機構的(de)意見(jian)（試行）》等要求，進(jin)(jin)一(yi)步壓實投行“看門人(ren)”責任，強化對保薦(jian)代表(biao)人(ren)的(de)聲譽(yu)約束，中(zhong)國證券(quan)業(ye)協會（以(yi)(yi)下(xia)簡(jian)稱“中(zhong)證協”）對《證券(quan)公(gong)司(si)保薦(jian)業(ye)務規(gui)則》（以(yi)(yi)下(xia)簡(jian)稱《保薦(jian)業(ye)務規(gui)則》）進(jin)(jin)行修訂(ding)，并向各券(quan)商征求意見(jian)。

　　《保(bao)薦(jian)業(ye)務規則》首次發布(bu)于2020年，建立(li)了保(bao)薦(jian)機(ji)構和(he)保(bao)薦(jian)代表人的自律約束機(ji)制。2022年9月份，中(zhong)證協對《保(bao)薦(jian)業(ye)務規則》進行修(xiu)訂，進一步健全(quan)保(bao)薦(jian)機(ji)構專(zhuan)業(ye)責(ze)任相(xiang)關要(yao)求(qiu)，細化規定廉潔從業(ye)自律管理，明確內部制衡、問責(ze)等相(xiang)關規定。

　　一直以(yi)來(lai)，保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)在IPO準(zhun)入把關等(deng)環節(jie)扮演著重要角色，為此，中證(zheng)協建立保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)名單(dan)分(fen)類(lei)機(ji)制，分(fen)類(lei)公示保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)綜合執業信息(xi)，共包(bao)括A、B、C三類(lei)。據《證(zheng)券(quan)日(ri)報》記者(zhe)梳理，截至7月17日(ri)，證(zheng)券(quan)行業保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)數(shu)量達8775人(ren)(ren)，其中，保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)分(fen)類(lei)名單(dan)A（綜合執業信息(xi)）顯(xian)示，水平評(ping)價(jia)測試達到基(ji)本要求且(qie)無違法失信信息(xi)的(de)保(bao)薦代(dai)(dai)表(biao)人(ren)(ren)有8399人(ren)(ren)，占比總人(ren)(ren)數(shu)的(de)95.72%。

　　不(bu)過，隨著保薦代表(biao)人(ren)(ren)隊伍(wu)的擴(kuo)大，也暴露出不(bu)少(shao)問題，人(ren)(ren)員執業質(zhi)量及能力(li)仍需不(bu)斷提升。截至7月(yue)17日，近三年內，共有283名保薦代表(biao)人(ren)(ren)被采取(qu)(qu)過證監會行(xing)政(zheng)監管措(cuo)施(shi)(shi)、行(xing)業自律(lv)組織紀律(lv)處分或自律(lv)管理措(cuo)施(shi)(shi)；其中(zhong)，今年以來有71名保薦代表(biao)人(ren)(ren)被采取(qu)(qu)過上述監管措(cuo)施(shi)(shi)。

　　近(jin)期，為落實(shi)新“國(guo)九(jiu)條”關于“建(jian)立健全從業(ye)(ye)(ye)人(ren)(ren)(ren)員分類名(ming)單(dan)制度和執業(ye)(ye)(ye)聲(sheng)(sheng)譽管(guan)理機制”的要求，強化對(dui)保薦代表人(ren)(ren)(ren)的聲(sheng)(sheng)譽約束，將“申報(bao)即擔責”要求落實(shi)到人(ren)(ren)(ren)，完(wan)(wan)善保薦代表人(ren)(ren)(ren)負面評價公示機制，中證(zheng)協對(dui)《保薦業(ye)(ye)(ye)務(wu)規(gui)則》進一步修訂完(wan)(wan)善。

　　從本次主要修訂內容(rong)來看，完善了保(bao)薦(jian)代表(biao)(biao)(biao)人(ren)負面評(ping)價(jia)公示機制。調整(zheng)保(bao)薦(jian)代表(biao)(biao)(biao)人(ren)分(fen)類(lei)名單(dan)(dan)A（綜合執(zhi)業信(xin)息），在(zai)(zai)原名單(dan)(dan)中增(zeng)加保(bao)薦(jian)代表(biao)(biao)(biao)人(ren)撤否(fou)項目(mu)信(xin)息；新增(zeng)保(bao)薦(jian)代表(biao)(biao)(biao)人(ren)分(fen)類(lei)名單(dan)(dan)D（暫(zan)(zan)停業務類(lei)），公布最近三年內受過證監會行(xing)政處罰的(de)，以及(ji)被證監會采(cai)取認定為不(bu)(bu)(bu)適當人(ren)選或暫(zan)(zan)不(bu)(bu)(bu)受理與行(xing)政許可有關文(wen)件等行(xing)政監管措施、被行(xing)業自律(lv)組織采(cai)取認定不(bu)(bu)(bu)適合從事相關業務或暫(zan)(zan)不(bu)(bu)(bu)接受簽字的(de)文(wen)件或暫(zan)(zan)不(bu)(bu)(bu)受理出具的(de)相關業務文(wen)件等紀律(lv)處分(fen)且在(zai)(zai)執(zhi)行(xing)期的(de)時任保(bao)薦(jian)代表(biao)(biao)(biao)人(ren)名單(dan)(dan)。

　　對此，某(mou)上(shang)市券商的(de)相關人(ren)士向《證(zheng)券日報》記者表(biao)示：“對于(yu)本次修訂《保(bao)薦(jian)(jian)業務規則》部分(fen)內容的(de)原因來看，主要(yao)是(shi)由于(yu)在當(dang)前嚴監管環(huan)境下，保(bao)薦(jian)(jian)代(dai)表(biao)人(ren)被處(chu)罰乃至遭遇禁業處(chu)罰的(de)案例(li)(li)顯著增多，且這一(yi)趨(qu)勢或有進(jin)一(yi)步加(jia)劇的(de)態勢。預計未來暫停(ting)業務或受到限制(zhi)的(de)保(bao)薦(jian)(jian)代(dai)表(biao)人(ren)的(de)比(bi)例(li)(li)將持續(xu)攀升，這無疑對券商保(bao)薦(jian)(jian)代(dai)表(biao)人(ren)人(ren)員的(de)管理(li)提出了更高的(de)要(yao)求，包括需要(yao)持續(xu)加(jia)強(qiang)合規意識、優化風(feng)控機制(zhi)等。”