中證網訊（記者 王宇露）1月(yue)16日，易方達(da)(da)投(tou)資顧(gu)問業務部總經理(li)助理(li)宋(song)灝在中國證券報“投(tou)基(ji)(ji)有道”直播間表示，易方達(da)(da)基(ji)(ji)金(jin)(jin)投(tou)顧(gu)對(dui)基(ji)(ji)金(jin)(jin)進行(xing)定量評價從(cong)兩個維度進行(xing)，分別是基(ji)(ji)金(jin)(jin)凈值和基(ji)(ji)金(jin)(jin)歷史(shi)持倉特征(zheng)。

對于基(ji)(ji)(ji)金(jin)凈值，除(chu)了(le)了(le)解基(ji)(ji)(ji)金(jin)經(jing)理(li)歷(li)史(shi)管(guan)理(li)產品的(de)收(shou)益(yi)風險表現(xian)，還要關注(zhu)基(ji)(ji)(ji)金(jin)業績歸因分析的(de)結果，如基(ji)(ji)(ji)金(jin)歷(li)史(shi)業績主要來自選(xuan)股、行(xing)業配置還是擇時。此外，還要關注(zhu)基(ji)(ji)(ji)金(jin)經(jing)理(li)所管(guan)的(de)產品在不同(tong)宏觀(guan)背景下(xia)、不同(tong)市場(chang)(chang)風格下(xia)、不同(tong)漲跌市場(chang)(chang)下(xia)的(de)表現(xian)，了(le)解其適合的(de)市場(chang)(chang)環(huan)境。此外，還需關注(zhu)基(ji)(ji)(ji)金(jin)經(jing)理(li)在不同(tong)管(guan)理(li)規模下(xia)超額收(shou)益(yi)獲取能力的(de)變動等。

對基金(jin)歷史持倉(cang)的(de)(de)定量分(fen)析，基金(jin)投顧主(zhu)要關(guan)注(zhu)基金(jin)經理(li)的(de)(de)投資操作(zuo)偏好和行(xing)為特征(zheng)，例(li)如了(le)解基金(jin)歷史倉(cang)位變動情況，有無進行(xing)過大幅的(de)(de)倉(cang)位調整(zheng)；關(guan)注(zhu)行(xing)業(ye)配(pei)置情況，如歷史偏好哪(na)些行(xing)業(ye)板(ban)塊，是否會進行(xing)大幅的(de)(de)行(xing)業(ye)調整(zheng)和切(qie)換，單一行(xing)業(ye)或板(ban)塊的(de)(de)暴露程度(du)等(deng)；個股(gu)(gu)(gu)層面，關(guan)注(zhu)全部持股(gu)(gu)(gu)以及重倉(cang)股(gu)(gu)(gu)的(de)(de)持股(gu)(gu)(gu)特征(zheng)，例(li)如持股(gu)(gu)(gu)集中度(du)、換手率、估值(zhi)水(shui)平、盈利成(cheng)長(chang)水(shui)平等(deng)信息。