編者按(an)：作為一(yi)個擁有(you)上萬人的(de)群(qun)體，獨董(dong)們所擁有(you)的(de)權力并不(bu)(bu)少，比如(ru)，提名、罷(ba)免董(dong)事，對可能損(sun)害(hai)中(zhong)(zhong)小股東權益(yi)的(de)事項等(deng)重大(da)事件向董(dong)事會或股東大(da)會發表獨立意見。但是(shi)(shi)，獨董(dong)們在行使權力過程中(zhong)(zhong)，往往又會面臨(lin)各(ge)種問題，比如(ru)，有(you)的(de)并不(bu)(bu)會去現(xian)場，而是(shi)(shi)通過電話等(deng)方式參與，大(da)量議案得不(bu)(bu)到(dao)充分討論。

　　今日，本(ben)報針對獨(du)董發出“五問”，不(bu)知會不(bu)會把一些獨(du)董問哭？希望此(ci)文(wen)能(neng)幫助大家深入(ru)了解(jie)獨(du)董的重要性，為獨(du)董制度出謀劃策，為獨(du)董推動上市公司高質量發展提供(gong)更好的法治環(huan)境和制度環(huan)境。

　　本報記者 朱寶琛

　　見(jian)習記者(zhe) 李 正 郭冀川 倪(ni) 楠

　　一(yi)問：如何做(zuo)到“獨”和“懂(dong)”？

　　專家：既要(yao)專業能力強(qiang)，又要(yao)有獨立身份和人(ren)格

　　近年來，獨董一詞頻頻出(chu)現在媒體的聚光燈下。

　　對于(yu)上(shang)市公(gong)司來說，聘請的(de)獨董擁有與(yu)企業(ye)內部其(qi)他(ta)員(yuan)工完(wan)全不(bu)同的(de)屬性(xing)。首先，最根本(ben)的(de)特征是獨立性(xing)和專業(ye)性(xing)；其(qi)次(ci)，獨董既(ji)要為受聘的(de)上(shang)市公(gong)司服務，又要維(wei)護中小投資者的(de)利(li)益，讓上(shang)市公(gong)司和股東(dong)實現“雙贏”；最后，獨董不(bu)僅要對上(shang)市公(gong)司，還要對全體(ti)股東(dong)負有誠信與(yu)勤(qin)勉義務。

　　知遠(yuan)投資董(dong)事長柳正華(hua)在接受《證券日(ri)報》記者采(cai)訪時表示，獨董(dong)制度是上市公(gong)司治理(li)中非常重要(yao)的制度，要(yao)做好一個優秀稱職(zhi)的獨董(dong)，至少需要(yao)將三方(fang)面(mian)的工作做到位。

　　一是(shi)身份獨立(li)(li)(li)，獨董的(de)背(bei)景要(yao)絕對獨立(li)(li)(li)于(yu)大股東。設立(li)(li)(li)獨董的(de)目的(de)，不僅是(shi)維護上市公司的(de)利益(yi)，更要(yao)代(dai)表眾(zhong)多(duo)中小(xiao)股東投資(zi)者的(de)利益(yi)。

　　二是(shi)專業能力。作為上(shang)市公司(si)聘請的獨(du)董(dong)，不(bu)僅(jin)要(yao)做到(dao)(dao)“獨(du)”，更要(yao)做到(dao)(dao)“懂”。要(yao)做到(dao)(dao)“懂”，獨(du)董(dong)必須具有足(zu)以勝任(ren)其職位的專業能力，這樣才能在上(shang)市公司(si)日常經營(ying)過程中，提出(chu)有利于公司(si)長期發展的合理化建(jian)議，及(ji)時發現并提示(shi)潛(qian)在風險，規(gui)避上(shang)市公司(si)可(ke)能出(chu)現的損失。要(yao)做到(dao)(dao)這些，需要(yao)獨(du)董(dong)不(bu)僅(jin)要(yao)具備企業經營(ying)管(guan)理及(ji)財務方面的知(zhi)(zhi)識，還要(yao)了解相(xiang)關的法(fa)律法(fa)規(gui)以及(ji)相(xiang)關行(xing)業方面的知(zhi)(zhi)識。

　　三是(shi)人格獨立，上市公司(si)獨董(dong)(dong)一(yi)(yi)定(ding)要(yao)有一(yi)(yi)個好的人品(pin)，明辨是(shi)非。從各類獨董(dong)(dong)違(wei)法事(shi)件可(ke)以看出，獨董(dong)(dong)因人品(pin)問題給(gei)上市公司(si)形象(xiang)造(zao)成負面影響的事(shi)件也不(bu)在少數。

　　柳正(zheng)華表(biao)示(shi)，從(cong)過(guo)往經(jing)驗看，A股市場(chang)中能夠完全盡到誠信與勤(qin)勉(mian)義務的(de)(de)獨(du)董(dong)(dong)比例(li)很(hen)低。一(yi)方面(mian)，多數上(shang)(shang)市公(gong)(gong)司(si)(si)聘請獨(du)董(dong)(dong)，只是為了滿足規(gui)則的(de)(de)需(xu)要(yao)而專(zhuan)門設立(li)的(de)(de)虛職，獨(du)董(dong)(dong)扮演的(de)(de)是可有可無的(de)(de)角色。另一(yi)方面(mian)，多數上(shang)(shang)市公(gong)(gong)司(si)(si)獨(du)董(dong)(dong)，要(yao)么(me)(me)迎合(he)董(dong)(dong)事(shi)長(chang)或大股東(dong)的(de)(de)意(yi)見，要(yao)么(me)(me)選擇明哲保身，在關鍵問題上(shang)(shang)不發(fa)表(biao)意(yi)見。真正(zheng)能為中小股東(dong)發(fa)聲、敢于提示(shi)經(jing)營風險、愿意(yi)為企業經(jing)營出謀劃策的(de)(de)獨(du)董(dong)(dong)比較少。

　　二(er)問：多(duo)高(gao)薪(xin)酬能發(fa)揮作(zuo)用？

　　專家：提高(gao)薪酬，構建“金牌”和“黑名單”機制(zhi)

　　“如果想(xiang)要獨(du)(du)董(dong)(dong)能(neng)夠(gou)真正(zheng)獨(du)(du)立履職、在(zai)董(dong)(dong)事(shi)會中(zhong)為中(zhong)小(xiao)投資者的(de)(de)利(li)益仗義執言，就需要改革目前僵化的(de)(de)薪(xin)(xin)酬(chou)(chou)制度，實現他(ta)們的(de)(de)法(fa)律風險和(he)收益匹配。”中(zhong)國(guo)政法(fa)大學教(jiao)授胡(hu)繼曄(ye)在(zai)接受《證(zheng)券日報》記(ji)者采訪時表示(shi)，我(wo)國(guo)絕大多數上市公司是由(you)股東大會確定(ding)一個針對所(suo)有獨(du)(du)董(dong)(dong)的(de)(de)共同報酬(chou)(chou)標準，并且(qie)報酬(chou)(chou)一旦確定(ding)，很(hen)少(shao)有調整，平均(jun)水平在(zai)10萬(wan)元以下的(de)(de)薪(xin)(xin)酬(chou)(chou)機制，對于獨(du)(du)董(dong)(dong)很(hen)難有激勵作用。

　　一位不愿(yuan)具(ju)名(ming)的(de)(de)法律(lv)人士(shi)對《證券(quan)日報》記者表示(shi)，今年他(ta)辭去了自己(ji)在一家(jia)上市(shi)公司(si)的(de)(de)獨(du)董職(zhi)位，因為(wei)“這家(jia)公司(si)存在某些(xie)風險因素(su)，不愿(yuan)意因為(wei)任(ren)職(zhi)該(gai)公司(si)獨(du)董獲得幾萬(wan)元的(de)(de)酬勞，而承擔聲譽受損的(de)(de)危險”。

　　在歐美發達國(guo)家，獨(du)董(dong)(dong)大多由(you)其他公司的(de)(de)CEO或高(gao)(gao)管(guan)等(deng)擔任(ren)，形(xing)成了一個相(xiang)(xiang)對(dui)比(bi)較成熟(shu)的(de)(de)經(jing)理人(ren)市(shi)(shi)場(chang)和(he)獨(du)董(dong)(dong)市(shi)(shi)場(chang)，企業會(hui)根據獨(du)董(dong)(dong)表(biao)現(xian)等(deng)來(lai)(lai)決定聘任(ren)與否，履職(zhi)較好的(de)(de)獨(du)董(dong)(dong)擔任(ren)其他企業高(gao)(gao)級(ji)經(jing)理人(ren)的(de)(de)概(gai)率也較高(gao)(gao)。我國(guo)獨(du)董(dong)(dong)的(de)(de)主(zhu)要(yao)來(lai)(lai)源主(zhu)要(yao)是高(gao)(gao)校學(xue)者、行業專家，因為(wei)在獨(du)董(dong)(dong)相(xiang)(xiang)關規定中(zhong)，強制要(yao)求要(yao)聘請會(hui)計專業人(ren)士，導致獨(du)董(dong)(dong)來(lai)(lai)源及背景相(xiang)(xiang)對(dui)單(dan)一，難(nan)以形(xing)成良好的(de)(de)激勵(li)和(he)競爭機制，甚至有些上市(shi)(shi)公司很難(nan)聘請到足夠數量的(de)(de)獨(du)董(dong)(dong)。

　　獨董(dong)有別于掛名(ming)顧(gu)問和名(ming)譽職位，與(yu)其他董(dong)事一(yi)樣，既(ji)享有權(quan)利(li)和權(quan)力，也承擔義務和責任。獨董(dong)可以(yi)更多代表中(zhong)小股東利(li)益(yi)，有參(can)與(yu)公(gong)司(si)重大經營決策、對其他董(dong)事和經理層進行(xing)監督的(de)權(quan)利(li)。胡繼(ji)曄(ye)說：“在很多人(ren)印象中(zhong)，獨董(dong)就(jiu)是個花瓶。這是有原因的(de)，一(yi)方(fang)面(mian)，獨董(dong)對上市公(gong)司(si)了解(jie)不夠(gou)深入；另一(yi)方(fang)面(mian)，收入與(yu)風(feng)險不匹配，獨董(dong)不愿過多介(jie)入公(gong)司(si)的(de)經營管理工作。”

　　實際上(shang)，最初(chu)美國(guo)的(de)(de)獨(du)(du)董(dong)(dong)報(bao)酬(chou)(chou)也不高，但隨著(zhu)獨(du)(du)董(dong)(dong)群體不斷壯大，獨(du)(du)董(dong)(dong)報(bao)酬(chou)(chou)也水漲船高，人(ren)均(jun)年薪大多在(zai)(zai)6萬美元(yuan)至10萬美元(yuan)之間(jian)，一些(xie)公(gong)(gong)司(si)為了增(zeng)加吸引力，還為獨(du)(du)董(dong)(dong)推出(chu)了股權(quan)、期權(quan)及(ji)額外(wai)退休金(jin)計劃。胡繼曄(ye)表示，與之相比，國(guo)內獨(du)(du)董(dong)(dong)的(de)(de)薪酬(chou)(chou)微薄，獨(du)(du)董(dong)(dong)自身的(de)(de)社會聲(sheng)譽也在(zai)(zai)一定(ding)程(cheng)度上(shang)約束了他們(men)的(de)(de)履(lv)職(zhi)行為，在(zai)(zai)發現受聘公(gong)(gong)司(si)出(chu)現問題后，獨(du)(du)董(dong)(dong)不是在(zai)(zai)第(di)一時間(jian)站(zhan)出(chu)來質疑，反(fan)而會一走了之。

　　獨(du)(du)董(dong)制度(du)，主要是(shi)(shi)為了在董(dong)事會中增加代表中小股(gu)東意見的(de)聲(sheng)音，但獨(du)(du)董(dong)享(xiang)受的(de)薪酬卻是(shi)(shi)公(gong)司提供的(de)，這樣(yang)還(huan)能保(bao)持獨(du)(du)立(li)性嗎？胡繼(ji)曄(ye)表示，高(gao)薪對提高(gao)獨(du)(du)董(dong)素質具有一定的(de)積極作用(yong)。如果有人身兼多(duo)家公(gong)司獨(du)(du)董(dong)，將很(hen)難對這些公(gong)司都有深入了解(jie)，高(gao)薪并不(bu)影(ying)響獨(du)(du)董(dong)獨(du)(du)立(li)性，反(fan)而會使他們的(de)法律風險(xian)與收益相匹配，使之更能勇(yong)于承擔(dan)獨(du)(du)董(dong)責任。

　　胡繼曄(ye)建(jian)議，一(yi)方(fang)面，應(ying)提高獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)整體薪酬(chou)水平，使其(qi)認真履(lv)行(xing)獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)職(zhi)責；另一(yi)方(fang)面，應(ying)成(cheng)立獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)協會(hui)或行(xing)業工會(hui)，通過自(zi)律組織制定相應(ying)的行(xing)業規范和(he)履(lv)職(zhi)規范，形(xing)成(cheng)“金牌(pai)獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)”“獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)黑名單”之(zhi)類的聲(sheng)譽機(ji)制，構建(jian)獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)行(xing)為準則和(he)指南，為社會(hui)公眾和(he)中介機(ji)構客觀評價提供條(tiao)件，也給(gei)上市公司選聘獨(du)董(dong)(dong)(dong)(dong)提供參考(kao)依據。

　　三問(wen)：如何(he)避免(mian)當“花瓶(ping)”？

　　專家(jia)：建立獨董(dong)誠信庫(ku)，將“南郭(guo)先生”清(qing)出(chu)隊伍

　　人無(wu)信不立，誠信是(shi)品(pin)格，是(shi)人的(de)立身之本。對獨董(dong)而言(yan)，也不例外(wai)。

　　根(gen)據中國(guo)證監會發(fa)布的(de)《關(guan)于在上市(shi)公司建立(li)獨立(li)董事(shi)制(zhi)度的(de)指(zhi)導意見》，獨董對上市(shi)公司及全(quan)體股東負有誠信與(yu)勤勉義務(wu)。

　　對(dui)此，業界普遍認為，誠(cheng)信是獨(du)董(dong)履職過程中必須(xu)履行的義務，這(zhe)對(dui)完(wan)善上(shang)市公司(si)治(zhi)理結構(gou)、提(ti)高上(shang)市公司(si)規(gui)范(fan)運作水平、保護投資者(zhe)合法權益(yi)，都(dou)具有重(zhong)要意義。

　　但在履(lv)職過(guo)程中，獨(du)董(dong)不(bu)誠信(xin)(xin)的(de)現象時有(you)發生。比如，有(you)獨(du)董(dong)利用任職公司召(zhao)開董(dong)事會(hui)會(hui)議之際，了解到內幕(mu)信(xin)(xin)息后，進行內幕(mu)交易。最終，這些獨(du)董(dong)必然(ran)會(hui)為自己的(de)行為買單：受到監管部門的(de)處罰(fa)，并被記入證(zheng)券期貨市場(chang)誠信(xin)(xin)檔案。

　　川財證(zheng)券研究(jiu)所所長陳靂在接受《證(zheng)券日報》記(ji)者采訪時表示，通常，上市公(gong)司獨董多屬(shu)于業界知名人士，肩負受聘企(qi)業重(zhong)大事(shi)項(xiang)的決策(ce)建議(yi)、投票等(deng)(deng)重(zhong)要(yao)工(gong)作(zuo)，分布在高校、法務(wu)(wu)、戰略、財務(wu)(wu)等(deng)(deng)重(zhong)要(yao)領(ling)域，專業能力普遍非常強。但從制度(du)上看，由于不(bu)是受聘企(qi)業的全(quan)職人員，因此存在一定的監(jian)管(guan)難度(du)。

　　“如(ru)何從監管角(jiao)度(du)引導獨(du)董的權利和義務相匹配，確實是(shi)個難題。”陳靂說，通(tong)過建立誠信檔案制度(du)，從業務評(ping)價(jia)跟(gen)蹤角(jiao)度(du)，可以更好地對獨(du)董進(jin)行跨領域的比較和評(ping)價(jia)，促使相關人(ren)員(yuan)更加勤勉盡責。

　　“獨董誠信制度建設，首先要從工作量上嚴加把關，不能流于形式，更(geng)不能成為事后(hou)甩鍋(guo)的(de)(de)理由。” 中證焦桐共(gong)享金融研究院(yuan)負責人左(zuo)劍明告訴《證券(quan)日報》記(ji)者，如果在(zai)制度上沒(mei)有(you)(you)嚴格落(luo)實，導致公司的(de)(de)一些問(wen)題一直拖到最后(hou)才被監管部門發現，這至(zhi)少說明獨董在(zai)履職上是有(you)(you)所缺失的(de)(de)。

　　左(zuo)劍明認為(wei)，建立誠信庫制度，一(yi)方面(mian)有(you)利于嚴肅紀律，讓大家有(you)敬畏之(zhi)心；另一(yi)方面(mian)，有(you)利于獨董群(qun)體優(you)勝劣汰，把“南郭先生”主動清除出隊伍。

　　“對于(yu)不(bu)(bu)能或不(bu)(bu)認真履職，未勤勉盡責(ze)，不(bu)(bu)誠信的獨董，上市公司要(yao)及時解除(chu)關系。”一(yi)位(wei)不(bu)(bu)愿(yuan)具名(ming)的券(quan)商人士表示，建立(li)獨董誠信庫非常有必要(yao)，可以(yi)讓上市公司在聘請(qing)獨董過(guo)程中，直接查詢哪些人有過(guo)不(bu)(bu)誠信行為，以(yi)便(bian)做出謹(jin)慎(shen)選擇。

　　京衡（寧(ning)波）律師事務所(suo)合伙人(ren)龔道淵(yuan)律師對《證(zheng)券日報》記(ji)者(zhe)表(biao)示，在行政處罰(fa)方(fang)面，獨董(dong)(dong)被罰(fa)主要是因為上(shang)市公司(si)信息披露違規(gui)。若獨董(dong)(dong)無法(fa)證(zheng)明自(zi)己已經盡(jin)到勤勉履職的(de)要求，則不能免責。在民事賠(pei)償方(fang)面，獨董(dong)(dong)因履職過錯，可能面臨來(lai)自(zi)中小(xiao)投資(zi)者(zhe)的(de)賠(pei)償請求。

　　“隨著我國(guo)公司制(zhi)度改革的進一步深入(ru)，獨(du)董的監督作用將會(hui)越來越受(shou)到重視。獨(du)董所負的法(fa)(fa)律義(yi)(yi)務今后只(zhi)會(hui)加強(qiang)，而(er)不會(hui)削弱(ruo)。”龔道淵說，設(she)立獨(du)董誠(cheng)信庫(ku)非常有(you)必要(yao)，能督促獨(du)董不斷(duan)加強(qiang)自身能力(li)建設(she)，熟悉法(fa)(fa)律法(fa)(fa)規規定的各項董事(shi)義(yi)(yi)務，忠實(shi)、勤勉地(di)履(lv)行其獨(du)立董事(shi)職責。

　　四(si)問：哪些“紅線”不能(neng)碰(peng)？

　　專家：一旦(dan)簽字，投資者就有權(quan)索(suo)賠

　　近(jin)年來，獨董觸及監(jian)管(guan)“紅(hong)線(xian)(xian)”的事件(jian)時有(you)發生。對(dui)獨董而言，哪些“紅(hong)線(xian)(xian)”絕對(dui)不(bu)能(neng)碰？如何規避監(jian)管(guan)“紅(hong)線(xian)(xian)”？

　　北京威諾(nuo)律(lv)師(shi)事務所主任楊兆全(quan)律(lv)師(shi)在(zai)接受《證券日報》記者采訪時表示，近幾年，上市公(gong)司獨董被證監(jian)會調(diao)查、處(chu)罰的案例(li)，以及(ji)被證券交易所給予紀律(lv)處(chu)分的案例(li)，有較(jiao)大幅(fu)度增長。

　　“從目前來(lai)看(kan)，上市公司獨董(dong)違(wei)法(fa)違(wei)規的(de)(de)最主要類型就是(shi)(shi)不能做到勤勉盡(jin)責(ze)。” 楊(yang)兆全(quan)分析(xi)認為，“特別是(shi)(shi)對(dui)上市公司含有虛(xu)假成分的(de)(de)財務(wu)報告(gao)，獨董(dong)在沒有做到盡(jin)職了解的(de)(de)情況下，就簽字同意(yi)。在被追究責(ze)任時，獨董(dong)辯解的(de)(de)理由往往是(shi)(shi)‘自己對(dui)財務(wu)或(huo)法(fa)律問(wen)題(ti)不專(zhuan)業’或(huo)‘沒有充分渠道(dao)、了解不到全(quan)面信息’，因此對(dui)一些虛(xu)假報告(gao)難以發(fa)現(xian)問(wen)題(ti)。”

　　楊(yang)兆全(quan)進一步分析稱，獨(du)董(dong)不(bu)(bu)(bu)能(neng)做(zuo)(zuo)到(dao)勤(qin)勉(mian)盡責，可能(neng)有以下幾點原因(yin)：一是沒有充分渠(qu)道了解上(shang)市(shi)公(gong)司運(yun)營狀況，對重要(yao)事項(xiang)無法做(zuo)(zuo)出正(zheng)確(que)判斷；二是在相關知識領域不(bu)(bu)(bu)夠專(zhuan)業，對財務的(de)真(zhen)實情況、相關的(de)法律(lv)規定并不(bu)(bu)(bu)熟悉，很難做(zuo)(zuo)出正(zheng)確(que)判斷；三(san)是精(jing)力投入不(bu)(bu)(bu)夠，造成(cheng)工(gong)作(zuo)敷衍(yan)；四是上(shang)市(shi)公(gong)司給予獨(du)董(dong)的(de)審查(cha)時間(jian)特別少(shao)，造成(cheng)其很難在較短(duan)時間(jian)內做(zuo)(zuo)出全(quan)面審查(cha)，容易出現失(shi)誤。

　　不過，楊(yang)兆全(quan)強調，一旦獨董(dong)在虛假(jia)陳述報(bao)告上簽字，事(shi)(shi)發后受到證監會的處罰(fa)，投資(zi)者(zhe)就有權對獨董(dong)以(yi)及其他董(dong)事(shi)(shi)要求索賠。

　　另外，《證(zheng)券日(ri)報》記者了解到，一些(xie)上(shang)市公司聘(pin)用獨董(dong)，只是(shi)為了提升(sheng)公司形象，便于市場融資(zi)。

　　如果(guo)獨(du)董(dong)發(fa)生丑(chou)聞(wen)事件，是否會對上市(shi)公司(si)產生負面影(ying)響呢？楊兆全(quan)分析認為，獨(du)董(dong)個人的丑(chou)聞(wen)或失誤，一般不會對上市(shi)公司(si)造成直接影(ying)響。

　　五問：制度如何完(wan)善？

　　專(zhuan)家：完(wan)善選舉制度(du)和薪酬制度(du)

　　不可否認(ren)，獨董制度從無到(dao)有，在約束公司(si)治理(li)、平衡大股(gu)東與小(xiao)股(gu)東利益方(fang)面曾經發揮(hui)了重要作(zuo)用，但也必須認(ren)識到(dao)，當前我國的(de)獨董制度仍然有待進一步完善。

　　“獨董制(zhi)度主(zhu)要是(shi)完善上(shang)(shang)市公司的治理結構實施的一項制(zhi)度，起到審查(cha)監督(du)的作用，關鍵是(shi)體現獨立審查(cha)的精(jing)神，對上(shang)(shang)市公司的經(jing)(jing)營(ying)績效和決策行為建言獻策。”中國國際經(jing)(jing)濟交流(liu)中心經(jing)(jing)濟研究部研究員劉向東對《證券日報(bao)》記者(zhe)表示。

　　劉向東建議，應(ying)進一步規范完(wan)善獨董(dong)(dong)制度(du)，塑(su)造獨董(dong)(dong)職(zhi)業(ye)精神，避免獨董(dong)(dong)成為上(shang)市公司的(de)(de)“花瓶”。為此(ci)，在(zai)規范獨董(dong)(dong)職(zhi)業(ye)證照的(de)(de)基礎上(shang)，還(huan)要完(wan)善獨董(dong)(dong)制度(du)的(de)(de)評審機(ji)制。

　　北(bei)京問天律師(shi)事務(wu)所(suo)(suo)主任張遠忠博(bo)士(shi)提供三(san)個建(jian)(jian)議(yi)：一是改變獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)選拔(ba)制(zhi)(zhi)度。目前(qian)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)都是由(you)上(shang)市(shi)公司選拔(ba)，由(you)交易(yi)所(suo)(suo)批準(zhun)備案。但獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)有其(qi)獨(du)(du)立(li)性，所(suo)(suo)以(yi)(yi)(yi)在(zai)選拔(ba)機制(zhi)(zhi)上(shang)可(ke)(ke)(ke)(ke)以(yi)(yi)(yi)相對獨(du)(du)立(li)，交易(yi)所(suo)(suo)或(huo)相關部門可(ke)(ke)(ke)(ke)考慮建(jian)(jian)立(li)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)庫，隨機產生。二是改革薪酬制(zhi)(zhi)度。目前(qian)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)薪酬水平由(you)上(shang)市(shi)公司決定，將(jiang)來可(ke)(ke)(ke)(ke)以(yi)(yi)(yi)建(jian)(jian)立(li)一個由(you)上(shang)市(shi)公司繳(jiao)費(fei)形(xing)成的(de)(de)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)基(ji)金，由(you)該基(ji)金向獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)支(zhi)付工資。如果(guo)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)的(de)(de)選拔(ba)和薪酬都獨(du)(du)立(li)的(de)(de)話，就可(ke)(ke)(ke)(ke)以(yi)(yi)(yi)真正發揮(hui)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)的(de)(de)作用了(le)。三(san)是完善責任制(zhi)(zhi)度，加(jia)大(da)獨(du)(du)董(dong)(dong)(dong)責任心。

　　北京威諾律師(shi)事務所主任楊兆(zhao)全律師(shi)也提(ti)出(chu)三方面建議：一是要完善獨(du)董(dong)提(ti)名制(zhi)(zhi)度，避免由大(da)股東(dong)一家包(bao)辦，讓中小(xiao)股東(dong)也能(neng)提(ti)名獨(du)董(dong)。二是完善獨(du)董(dong)薪酬(chou)制(zhi)(zhi)度，避免出(chu)現過(guo)高或過(guo)低(di)的(de)報酬(chou)。報酬(chou)過(guo)高，容易導致獨(du)董(dong)擔不(bu)(bu)敢得罪(zui)大(da)股東(dong)，失(shi)去獨(du)立性；報酬(chou)過(guo)低(di)，獨(du)董(dong)就不(bu)(bu)愿(yuan)花費更多精力(li)。三是賦予獨(du)董(dong)深入了解(jie)公司運營狀況的(de)權利(li)。很多獨(du)董(dong)對公司運營狀況不(bu)(bu)了解(jie)，也缺(que)乏了解(jie)的(de)渠道，導致在表決時很被動(dong)，提(ti)不(bu)(bu)出(chu)有針對性的(de)建議和意見，更不(bu)(bu)敢提(ti)出(chu)反對意見。

　　北京市(shi)京師律師事(shi)(shi)務所(suo)合伙人(ren)曾鳴(ming)強(qiang)調(diao)，首先應(ying)(ying)(ying)在立法上(shang)予以完(wan)善。我(wo)國上(shang)市(shi)公司(si)獨(du)董(dong)職(zhi)(zhi)位的(de)設置源于證監會的(de)《關(guan)于在上(shang)市(shi)公司(si)建立獨(du)立董(dong)事(shi)(shi)制度(du)的(de)指導(dao)意(yi)(yi)見(jian)》，規(gui)定比較籠統(tong)(tong)；《公司(si)法》也(ye)沒有(you)(you)對(dui)獨(du)董(dong)制度(du)作出具體規(gui)定。其次，《指導(dao)意(yi)(yi)見(jian)》僅(jin)規(gui)定了獨(du)董(dong)的(de)職(zhi)(zhi)權，對(dui)其過錯(cuo)、責(ze)任(ren)沒有(you)(you)相應(ying)(ying)(ying)規(gui)定，不符(fu)合權、責(ze)、利(li)相統(tong)(tong)一(yi)的(de)原則。第三，在獨(du)董(dong)選任(ren)上(shang)，不僅(jin)應(ying)(ying)(ying)規(gui)定其專業(ye)知識和能(neng)力，更(geng)應(ying)(ying)(ying)看(kan)重其品德信(xin)譽等(deng)方(fang)(fang)面的(de)表現(xian)，一(yi)個(ge)品德有(you)(you)重大缺失和瑕(xia)疵(ci)的(de)人(ren)不太可(ke)能(neng)作出獨(du)立、客觀(guan)的(de)專業(ye)建議，容(rong)易受到利(li)益等(deng)方(fang)(fang)面誘惑和影(ying)響(xiang)。第四(si)，對(dui)獨(du)董(dong)有(you)(you)兼(jian)職(zhi)(zhi)數量的(de)限制，但(dan)對(dui)所(suo)兼(jian)職(zhi)(zhi)公司(si)之間是(shi)否(fou)有(you)(you)關(guan)聯(lian)關(guan)系(xi)、競爭關(guan)系(xi)并無禁止，應(ying)(ying)(ying)該有(you)(you)相應(ying)(ying)(ying)的(de)任(ren)職(zhi)(zhi)回避和限制制度(du)。

　　上海邁柯榮信息咨(zi)詢(xun)有(you)限責任(ren)公司(si)董(dong)事長(chang)徐陽表示(shi)，不僅獨(du)(du)(du)董(dong)現在的選(xuan)舉程序(xu)需(xu)要(yao)(yao)改革，獨(du)(du)(du)董(dong)的能力也令人(ren)擔心。獨(du)(du)(du)董(dong)要(yao)(yao)對(dui)(dui)公司(si)治(zhi)理等各(ge)個方(fang)面(mian)進行評估監管，需(xu)要(yao)(yao)他們對(dui)(dui)公司(si)治(zhi)理等方(fang)面(mian)有(you)所見解，但目前大部分獨(du)(du)(du)董(dong)都(dou)由高(gao)校專(zhuan)家擔任(ren)，更多的只(zhi)是作為一個招(zhao)牌。