為了完善股權(quan)結構、引入戰(zhan)略投資者，更重要的是提升資本(ben)充(chong)足(zu)率，商業銀行(xing)近期(qi)頻(pin)頻(pin)通過增資擴股“強筋健(jian)骨”，進(jin)行(xing)資本(ben)補充(chong)。據不(bu)完全(quan)統計，11月份以來，就(jiu)有6家銀行(xing)增資擴股事項獲得監管部門批(pi)復，獲批(pi)數量(liang)為去年同期(qi)的2倍。

　　對(dui)外經(jing)濟(ji)貿易大(da)學金融學院教(jiao)授賀炎林在(zai)(zai)接受《證券日(ri)報》記者采(cai)訪時(shi)表(biao)示，銀行通過增(zeng)資(zi)擴股(gu)，可以引進新的戰略(lve)投資(zi)者，優化(hua)股(gu)權結構(gou)(gou)，增(zeng)加(jia)營運資(zi)金。相關(guan)工作(zuo)完成(cheng)后，將進一步助(zhu)力商(shang)業銀行發展，因此，監管部門(men)對(dui)此持(chi)肯定態度。在(zai)(zai)增(zeng)資(zi)擴股(gu)過程中，銀行也應嚴格(ge)遵照相關(guan)法(fa)(fa)律(lv)法(fa)(fa)規(gui)的規(gui)定，加(jia)強股(gu)權管理、優化(hua)股(gu)權結構(gou)(gou)。

　　銀行增資擴股 月內已獲批6家

　　在業務規模快速(su)擴(kuo)張、資(zi)本(ben)補充需求加(jia)大的(de)背景下(xia)，商業銀(yin)行再現增資(zi)擴(kuo)股(gu)潮，監(jian)管部(bu)門11月(yue)以來已密集批(pi)復多家銀(yin)行的(de)增資(zi)擴(kuo)股(gu)方案。

　　銀保監會(hui)官網近(jin)日披露(lu)，百(bai)信(xin)銀行(xing)發(fa)行(xing)不(bu)超過(guo)16.34億股(gu)(gu)(gu)的(de)增資擴股(gu)(gu)(gu)方案(an)已獲批復。同(tong)意(yi)中(zhong)信(xin)銀行(xing)認(ren)購百(bai)信(xin)銀行(xing)9.01億股(gu)(gu)(gu)股(gu)(gu)(gu)份(fen)，持股(gu)(gu)(gu)數量增至37.01億股(gu)(gu)(gu)，占發(fa)行(xing)后總股(gu)(gu)(gu)本比例(li)為(wei)65.70%。同(tong)時，加拿大養老基(ji)金(jin)投資公司(si)作為(wei)新的(de)戰(zhan)略投資者(zhe)，獲批認(ren)購百(bai)信(xin)銀行(xing)4.66億股(gu)(gu)(gu)股(gu)(gu)(gu)份(fen)，占發(fa)行(xing)后總股(gu)(gu)(gu)本比例(li)為(wei)8.27%。這(zhe)也是(shi)百(bai)信(xin)銀行(xing)成立(li)3年來的(de)第二輪增資。

　　百信(xin)銀行增(zeng)資擴股方(fang)案獲批，只是近期眾多銀行增(zeng)發獲批的一個(ge)縮影。11月份以來，銀保(bao)監會(hui)官(guan)網已披露(lu)6家銀行增(zeng)資擴股方(fang)案獲批的信(xin)息(xi)，去(qu)年同期該數量僅(jin)為(wei)3家。

　　麻袋研究院高(gao)(gao)級研究員蘇筱芮在接受《證(zheng)券日報》記者采(cai)訪時表示(shi)，通過增資(zi)擴(kuo)股(gu)進行(xing)(xing)資(zi)本補充，是(shi)銀(yin)(yin)行(xing)(xing)的常態化需(xu)(xu)求。伴隨宏觀(guan)經濟回(hui)暖復蘇，銀(yin)(yin)行(xing)(xing)在展業策略上(shang)有所調整，勢必在資(zi)本補充上(shang)有更多需(xu)(xu)求。從監管角度看，通過嚴格審(shen)查后獲密集批(pi)復的商業銀(yin)(yin)行(xing)(xing)增資(zi)擴(kuo)股(gu)事項，體現出監管工作的高(gao)(gao)效，充分響應了市場訴求。

　　監管(guan)部門對(dui)上(shang)家(jia)銀(yin)(yin)行(xing)增資(zi)擴(kuo)股方案的(de)批復中(zhong)均指出(chu)，相關銀(yin)(yin)行(xing)應加強股權管(guan)理，進一步(bu)優化(hua)股權結(jie)構，嚴格(ge)控制(zhi)股東(dong)關聯交易，進一步(bu)完善公司(si)治理與內控機制(zhi)，防范和化(hua)解風險(xian)，確保(bao)股東(dong)入股資(zi)金來源合法、合規。此外，對(dui)部分銀(yin)(yin)行(xing)的(de)批復中(zhong)，還對(dui)募集股金完成后(hou)單個自(zi)(zi)然人及其近親屬(shu)、職工自(zi)(zi)然人合計投資(zi)入股比例(li)有(you)所限(xian)制(zhi)。

　　在(zai)11月份(fen)增資擴股(gu)(gu)方案(an)獲批(pi)的銀(yin)行(xing)(xing)(xing)中(zhong)，除百信銀(yin)行(xing)(xing)(xing)外，還包括長治市屯(tun)留區三禾(he)村鎮銀(yin)行(xing)(xing)(xing)、撫(fu)寧(ning)家銀(yin)村鎮銀(yin)行(xing)(xing)(xing)、景洪民生村鎮銀(yin)行(xing)(xing)(xing)、康(kang)平撫(fu)銀(yin)村鎮銀(yin)行(xing)(xing)(xing)等多家村鎮銀(yin)行(xing)(xing)(xing)，這(zhe)些銀(yin)行(xing)(xing)(xing)的募集股(gu)(gu)本均在(zai)2000萬股(gu)(gu)至4500萬股(gu)(gu)之間(jian)。

　　作為(wei)11月份(fen)(fen)唯(wei)一(yi)一(yi)家增資擴股(gu)方案(an)獲批的(de)農商(shang)行，河北涿鹿農商(shang)行將(jiang)定(ding)向募股(gu)15000萬股(gu)，每股(gu)發行價格(ge)為(wei)1元(yuan)。定(ding)向發行對象在認購該行股(gu)份(fen)(fen)的(de)同時，還被要求每股(gu)另行出資0.7元(yuan)購買該行的(de)不良(liang)貸款。

　　今年以來，已(yi)有多家銀行在(zai)推出增資擴股方案(an)中，同時加(jia)入“購買(mai)不(bu)(bu)(bu)良(liang)(liang)資產(chan)”的額(e)外要求。業(ye)內人士(shi)指出，通過定增來“捆綁”出售不(bu)(bu)(bu)良(liang)(liang)資產(chan)，可令上述銀行在(zai)進行資本(ben)補充的同時，快速壓低不(bu)(bu)(bu)良(liang)(liang)貸款(kuan)率,這也是化解銀行不(bu)(bu)(bu)良(liang)(liang)貸款(kuan)率居高不(bu)(bu)(bu)下的一(yi)種方式。

　　多種工具“補血” 提升資本充足率

　　由于信貸規模不斷擴大，商(shang)業銀行(xing)資本(ben)消耗持(chi)續增加，在今年內生性資產補充(chong)較為(wei)困(kun)難的前提下(xia)，通過定增方式(shi)補充(chong)銀行(xing)資本(ben)成(cheng)為(wei)重要途徑之一(yi)。

　　賀炎林對(dui)《證券日(ri)報》記者表示，增(zeng)(zeng)資(zi)(zi)擴(kuo)股作為(wei)一種籌資(zi)(zi)成(cheng)本(ben)較低的(de)(de)外源式股權融資(zi)(zi)方(fang)式，在幫助商(shang)業銀(yin)行(xing)優(you)化股權結(jie)構的(de)(de)同時，也(ye)會對(dui)提升資(zi)(zi)本(ben)充足率會有所(suo)幫助。商(shang)業銀(yin)行(xing)通過增(zeng)(zeng)資(zi)(zi)擴(kuo)股，可以吸(xi)引更(geng)多具有經營能力(li)以及資(zi)(zi)本(ben)補充能力(li)的(de)(de)股東。尤其對(dui)于一些小的(de)(de)城(cheng)市(shi)商(shang)業銀(yin)行(xing)來(lai)說，增(zeng)(zeng)資(zi)(zi)擴(kuo)股的(de)(de)作用更(geng)為(wei)凸顯。

　　蘇筱芮(rui)也指出，銀行增資擴股(gu)(gu)后，不(bu)但可以增加運營(ying)資金，改(gai)善(shan)股(gu)(gu)權結(jie)構(gou)，更能拓(tuo)展銀行的綜合實力，使其資本充足率符合監管(guan)要(yao)求。

　　除了大面(mian)積增資(zi)擴股外，很多銀行特別是中小(xiao)銀行還紛紛利(li)用A股上市以及發行永續債、二級資(zi)本債或(huo)優選股等(deng)方式進行資(zi)本補充。

　　A股(gu)IPO方面，今(jin)年下(xia)半(ban)年以(yi)來，銀行上市動作(zuo)頻頻且屢有斬獲。繼廈(sha)門銀行10月份(fen)成(cheng)功登陸A股(gu)市場后(hou)，重慶銀行、上海(hai)農(nong)商行的A股(gu)首發(fa)也相繼過會。

　　今年(nian)以來，銀行合計發行永續債(zhai)數量(liang)38只，發行二級資本債(zhai)57只，這兩(liang)類工具的發行規模均接近6000億元。

　　資本(ben)補(bu)(bu)充(chong)渠道(dao)的(de)日益擴寬(kuan)，緩解了中(zhong)小銀行資本(ben)補(bu)(bu)充(chong)方式單一、資本(ben)充(chong)足率(lv)水平不高的(de)局(ju)面，進一步助力銀行的(de)穩定發展(zhan)。