5月22日(ri)(ri)，中國證券報記者從上交所獲悉(xi)，該(gai)所即日(ri)(ri)起(qi)在(zai)上證e互動平臺開設(she)投票(piao)欄目，試點推出上市公司(si)股(gu)東(dong)大(da)會預投票(piao)服務(wu)，旨在(zai)進一步提升中小投資者的參與度以及股(gu)東(dong)大(da)會投票(piao)的透明度與真實性。

　　業(ye)內人士認為，此服務(wu)有(you)利(li)于中(zhong)小股(gu)東投票(piao)機制更好發揮作用，提(ti)升中(zhong)小股(gu)東意愿表達的便捷性和投票(piao)體驗感(gan)。上交(jiao)所透露，后續將進一(yi)步拓寬投票(piao)渠道，提(ti)供更多的預投票(piao)服務(wu)渠道。

　　有利于中小股東提前發聲

　　預(yu)投票(piao)(piao)服務的(de)安排使投資者(zhe)在公(gong)告披露日(ri)至股東大會召開日(ri)前一日(ri)期間，通(tong)過(guo)訪(fang)問(wen)上證e互動平臺便可(ke)隨時(shi)了解各上市公(gong)司股東大會召開情況并(bing)預(yu)先(xian)錄入表(biao)決意見。完成預(yu)投票(piao)(piao)的(de)投資者(zhe)可(ke)隨時(shi)查看預(yu)投票(piao)(piao)記錄，并(bing)及時(shi)跟蹤(zong)到投票(piao)(piao)是(shi)否有效。

　　具體來看，投(tou)(tou)(tou)資者(zhe)(zhe)可在(zai)股(gu)東大(da)會(hui)召開(kai)日(ri)(ri)前通(tong)過(guo)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)服務查詢股(gu)東大(da)會(hui)召開(kai)信息(xi)，并(bing)進行(xing)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)，預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)結果(guo)將以(yi)(yi)第一次表決意見為(wei)準。當(dang)投(tou)(tou)(tou)資者(zhe)(zhe)完成(cheng)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)后(hou)，仍可以(yi)(yi)登錄證券持有(you)人(ren)會(hui)議投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)平(ping)臺、上證e投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)小程序和交易客戶端于股(gu)東大(da)會(hui)當(dang)日(ri)(ri)進行(xing)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)，最終(zhong)結果(guo)將以(yi)(yi)投(tou)(tou)(tou)資者(zhe)(zhe)當(dang)日(ri)(ri)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)的結果(guo)為(wei)準。若投(tou)(tou)(tou)資者(zhe)(zhe)完成(cheng)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)后(hou)未在(zai)股(gu)東大(da)會(hui)當(dang)日(ri)(ri)進行(xing)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)，最終(zhong)結果(guo)則(ze)將以(yi)(yi)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)(piao)(piao)結果(guo)為(wei)準。

　　預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)后，如投(tou)(tou)(tou)資者參與(yu)的股東大會公告發生變更，上交所將(jiang)對原有預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)進行(xing)作廢(fei)處理，并于公告變更的下一(yi)交易日上午通(tong)過短信通(tong)知到(dao)投(tou)(tou)(tou)資者，投(tou)(tou)(tou)資者可在收到(dao)短信后再次(ci)進行(xing)預(yu)投(tou)(tou)(tou)票(piao)。

　　“這是從(cong)投資(zi)者權(quan)益(yi)保護角(jiao)度出(chu)發，為投資(zi)者充分預留投票意愿(yuan)表(biao)達時間(jian)，為議案表(biao)決(jue)提供(gong)便利的一項服(fu)務，可提升投資(zi)者參(can)與上市(shi)公司股(gu)東大會議案表(biao)決(jue)的便捷度，提升投資(zi)者行使股(gu)東權(quan)利、表(biao)達意愿(yuan)的應有地位。”上交所(suo)強調。

　　“此前的(de)(de)股(gu)(gu)東(dong)大會(hui)(hui)網(wang)絡(luo)投票(piao)制(zhi)度使(shi)中(zhong)(zhong)小(xiao)股(gu)(gu)東(dong)只有(you)在股(gu)(gu)東(dong)大會(hui)(hui)召(zhao)開(kai)之(zhi)時才能行權，即便有(you)異(yi)議(yi)也(ye)為(wei)時已晚。”華東(dong)政法大學(xue)國際金融法律學(xue)院(yuan)教授鄭彧對(dui)(dui)中(zhong)(zhong)國證券報(bao)記者(zhe)表示，預投票(piao)制(zhi)度的(de)(de)推出有(you)利(li)(li)于中(zhong)(zhong)小(xiao)股(gu)(gu)東(dong)提(ti)前發聲、提(ti)前表態，并在某種意義上拉長(chang)投票(piao)時間(jian)，從而增(zeng)加(jia)中(zhong)(zhong)小(xiao)股(gu)(gu)東(dong)參與投票(piao)的(de)(de)動力和機(ji)(ji)會(hui)(hui)。同時，該服務也(ye)能對(dui)(dui)一些(xie)明顯(xian)不利(li)(li)于上市公司或者(zhe)中(zhong)(zhong)小(xiao)股(gu)(gu)東(dong)反對(dui)(dui)的(de)(de)議(yi)案進行投票(piao)機(ji)(ji)制(zhi)上的(de)(de)約(yue)束，使(shi)得(de)中(zhong)(zhong)小(xiao)股(gu)(gu)東(dong)投票(piao)機(ji)(ji)制(zhi)能夠(gou)更(geng)好發揮作(zuo)用(yong)。

　　多方合力保障投資者權益

　　中國(guo)證(zheng)券(quan)業協會發(fa)布的(de)(de)《2021年度證(zheng)券(quan)公(gong)司投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)服務與保護報告》披(pi)露，截至2021年底，我國(guo)個(ge)人(ren)股票投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)已超(chao)過1.97億。投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)保護是(shi)中國(guo)資(zi)(zi)(zi)本市場永恒(heng)的(de)(de)主題。市場人(ren)士認(ren)為，投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)是(shi)市場發(fa)展(zhan)之本，加(jia)強對投(tou)資(zi)(zi)(zi)者(zhe)(zhe)(zhe)合法權益的(de)(de)保護，就(jiu)是(shi)保護市場健康平穩(wen)發(fa)展(zhan)。

　　一直(zhi)以來(lai)，上(shang)交所始終堅持(chi)(chi)把(ba)服務投(tou)資(zi)者(zhe)、保障投(tou)資(zi)者(zhe)權益放在重要(yao)位置。近年來(lai)，上(shang)交所持(chi)(chi)續(xu)推動(dong)各類證券持(chi)(chi)有人會議(yi)的(de)規范化(hua)(hua)運作，以支持(chi)(chi)“股債基衍”各類投(tou)資(zi)者(zhe)便捷行(xing)使投(tou)票(piao)表(biao)決。下一步(bu)，上(shang)交所將(jiang)在此次(ci)試點實踐后逐步(bu)擴(kuo)大(da)預投(tou)票(piao)服務范圍(wei)，并以數字化(hua)(hua)轉型為契機，加大(da)投(tou)資(zi)者(zhe)服務體驗感(gan)。

　　在鄭彧看(kan)來，保障(zhang)中小投(tou)資者行(xing)權更大(da)(da)的(de)責任(ren)不(bu)在于行(xing)政監(jian)管，而是(shi)在于以(yi)人民法院為主體的(de)司法監(jian)督。比(bi)如，對(dui)(dui)股東(dong)大(da)(da)會(hui)召集(ji)糾紛、股東(dong)大(da)(da)會(hui)決(jue)議糾紛的(de)快審快裁；對(dui)(dui)上市(shi)公司中小投(tou)資者行(xing)權的(de)司法保障(zhang)邊界的(de)明確。監(jian)管部門和(he)交易所方面則應繼(ji)續(xu)加大(da)(da)上市(shi)公司治理(li)結(jie)構規則的(de)制度供給。

　　證監會近期召開的(de)(de)(de)2022年投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)保(bao)護工作(zuo)會議提出，要進一步健全投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)保(bao)護的(de)(de)(de)制度(du)機制、監管體系，以(yi)更加(jia)精準(zhun)務(wu)實(shi)的(de)(de)(de)舉措，不斷提升(sheng)投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)權(quan)益保(bao)護的(de)(de)(de)有效性，更好(hao)地服務(wu)資(zi)(zi)本市場(chang)高質量(liang)發展；進一步暢通投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)依法(fa)維權(quan)追(zhui)償(chang)渠(qu)道，完善投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)保(bao)護基礎(chu)制度(du)，引導督促市場(chang)經營機構主動做好(hao)投(tou)保(bao)工作(zuo)，培(pei)育理(li)性投(tou)資(zi)(zi)者(zhe)隊伍，夯實(shi)投(tou)保(bao)工作(zuo)基礎(chu)保(bao)障。